Didėjant atminties lustų poreikiui, nemažai gaminių įrangos, naudojamos tiems lustams gaminti, padidins. Pasak „Cowen & Co.“ atstovo Krisho Sankaro, „Lam Research Corp.“ (LRCX) ir „KLA-Tencor Corp.“ (KLAC) turėtų pranokti „siautėjančią paklausą“, kuri apima ir DRAM, ir NAND atminties paklausą. Tačiau ne visi mikroschemų gaminimo įrangos gamintojai yra taip pasirengę gauti naudos, nes, pasak „Barron“, „Sankar“ atsargesni yra dėl ASML (ASML) ir Applied Materials Inc. (AMAT).
„Sankar“ paskiria „Lam“ 285 USD, o KLA - 140 USD. Praėjusiais metais „Lam“ padidėjo 38%, ketvirtadienį baigus prekybą. KLA per tą patį laikotarpį padidėjo šiek tiek daugiau nei 13%. Remdamasis naujais kainų tikslais, „Sankar“ tikisi, kad „Lam“ padidės dar 40 proc., O KLA - dar 24 proc. (Norėdami pamatyti, žiūrėkite: 6 žetonų atsargos, paruoštos atkovoti. )
Lamo pasaulietinis augimas
„Lam“, dominuojančiam tiek DRAM, tiek NAND gamybos įrangos tiekėjui, bus naudinga daugybė „pasaulietinio“ augimo tendencijų, kurioms reikės vis daugiau atminties, pavyzdžiui, saugykloje, taip pat mobiliųjų kompiuterių ir galiausiai automobilių. Nepaisant rinkos prisotinimo mobiliųjų kompiuterių požiūriu, DRAM turinys auga, ir tai yra bent viena sritis, kurioje „Lam“ naudos savo dominavimą.
Nors „Sankar“ tikisi, kad visos lustų gamybos įrangos pardavimai per ateinančius penkerius metus išaugs 6% per metus, tik atminties lustų įrankių pardavimai augs dar sparčiau - 8%. Pasak Barrono, įrankiai, kuriems specializuojasi „Lam“, „nusodinimas“ ir „etch“, užima vis didesnę įrangos rinkos dalį.
Kita pasaulietinė tendencija, kuriai „Lam“ bus naudinga, yra didėjantys atminties lustų gamybos sąnaudų intensyvumai, nes didėja lustų gamybos sudėtingumas ir reikiamų perdirbimo etapų skaičius.
KLA „Flash“ pranašumas
„Sankar“ taip pat optimistiškai vertina KLA galimybes išnaudoti ilgalaikio augimo galimybę NAND „flash“ srityje, kurioje KLA veikia stipriai. Įmonės „Gen 5“ produktas bus priimtas tikslingai, o 3D NAND produkto proceso valdymo intensyvumas yra patikimas.
Kalbant apie atminties perteklių, kuris pastaruoju metu kelia susirūpinimą, KLA turi „buferį“, sako Sankar. Didžioji bendrovės pardavimų dalis yra skirta įrangai, gaminančiai vadinamąsias logines grandines, pavyzdžiui, mikroprocesoriams, kurie gali būti patikimi pardavimo šaltiniai, jei atminties rinka tampa perpildyta su pasiūla. (Norėdami pamatyti, žiūrėkite: Kodėl lustinės atsargos yra pigios, palyginti su brangiomis technikomis. )
Skirtingai nuo „Lam“ ir „KLA“, ASML ir „Applied“ yra mažiau linkusios gauti naudos iš augančios atminties lustų paklausos. „Sankar“ įsitikinęs, kad ASML akcijos yra per brangios, jau atspindinčios bendrovės ekstremalių ultravioletinių spindulių litografijos priemonių apvertimą. Kalbant apie „Applied“, verslo sritis, orientuota į ekranų stiklo gamybos įrankius, patirs dabartinį išmaniųjų telefonų organinių šviesos diodų (OLED) ekranų rinkos trūkumą.
