Kas yra platykurtosis
Platykurtozė yra statistinis matas, kuris nurodo tikimybės pasiskirstymo duomenų galūnę. Normalus varpo formos pasiskirstymas laikomas „mezokurtišku“. Paskirstymas, turintis mažiau ekstremalių vertybių nei tas, kuris laikomas „platykurtišku“. Platykurtinis pasiskirstymas turi „lengvesnes uodegas“ nei įprastas pasiskirstymas, tai yra nedaug reikšmių, jei tokių yra, kraštiniuose kreivės galuose. Kita vertus, „leptokurtinis“ pasiskirstymas turi ekstremalių duomenų nei įprasta kreivė.
PASKIRSTYMAS Platykurtozė
Kurtozė yra statistinis tikimybės pasiskirstymo uodegos matas. Normalus pasiskirstymas ir kiti mezokurtiniai pasiskirstymai turi kurtozės vertę 3. Leptokurtinio pasiskirstymo reikšmės yra žymiai didesnės nei 3, o platykurtinio pasiskirstymo kurtozės vertės yra žymiai mažesnės nei 3.
Kurtozė yra svarbi, nes kitos priemonės, apibūdinančios pasiskirstymą, pavyzdžiui, jo vidurkis ir standartinis nuokrypis, nesudaro išsamaus vaizdo. Dviejų pasiskirstymų vidurkis ir standartinis nuokrypis gali būti tas pats, tačiau jų kurtozės gali būti labai skirtingos, tai reiškia, kad kraštutinių verčių tikimybė jose gali būti labai skirtinga.
Finansų srityje tikimybių pasiskirstymo kurtozė yra svarbi, nes vertybinių popierių grąžos paskirstymas yra svarbus dalykas, ypač rizikos valdytojams. Jei tam tikro ištekliaus istorinė grąža pasiskirsto platykurtiškai, tai reiškia, kad ekstremalių rezultatų bus mažiau.
Kita vertus, atsargos, turinčios leptokurtinį istorinės grąžos pasiskirstymą, abiejuose paskirstymo galuose turės ekstremalias vertes. Tai yra, bus daugiau nepaprastai aukštų verčių ir ypač žemų verčių, nei galėtumėte įprasto paskirstymo ar platykurtinio paskirstymo atveju. Tai rodo, kad yra didesnė tikimybė, kad egzistuoja tam tikros rūšies ekstremalios pasekmės - tiek teigiamos, tiek neigiamos.
Pavyzdžiui, buvo nustatyta, kad tarptautinės akcijų rinkos grąžos pasiskirstymas nėra normalus ir bent iš dalies leptokurtiškas ta prasme, kad kairėje kreivės pusėje esanti uodega yra riebesnė nei įprastoje kreivėje. Tai reiškia, kad didesnė nei įprasta neigiamos baigties tikimybė.
