Kas yra CRM2?
CRM2 nurodo Kanados investuotojų tarpininkų ir konsultantų taisykles, reikalaujančias didesnio skaidrumo apie klientų sąskaitų kainą ir našumą. Taisyklės, kurios buvo visiškai įgyvendintos 2017 m. Viduryje, buvo antrasis Kanados vertybinių popierių administratorių (CSA) - skėtinės organizacijos, suderinančios reguliavimą visoje Kanados provincijose ir teritorijose, santykių su klientais modelio reformos etapas. Du nauji atskleidimai pagal CRM2 apima aiškesnę sąskaitos veiklos ataskaitą, naudojant standartinius matavimo laikotarpius, ir detalizuotą metinį mokesčių ir kitų išlaidų, mokamų iš sąskaitos, sąrašą. CRM2, trumpas kaip „2 ryšių su klientais modelis“, yra skirtas didesniam skaidrumui Kanados investuotojams suteikti aiškų savo sąskaitos našumą ir tai, ką jie moka, kad pasiektų tą rezultatą (ar jo nebuvimą).
CRM2 supratimas
Vienas iš įdomiausių CRM2 pakeitimų yra mokesčių pateikimas sumokėtomis doleriais, o ne procentais. Nors nėra jokio matematinio skirtumo tarp šių dviejų stilių, pirmą kartą pamačius mokesčius doleriais - ypač jei sąskaitos nebuvo gerai atliktos - kai kuriems Kanados investuotojams gali kilti lipdukų šokas. Be to, kad matysite išlaidas doleriais, sąskaitos grąža bus pranešta naudojant pinigų svertinę grąžos normą, kad būtų asmeniškesnis vaizdas apie investuotojo pažangą siekiant savo finansinių tikslų.
Ką tai reiškia patarėjams
Kai mokesčiai yra aiškiai išreikšti doleriais, Kanados investuotojų patarėjai turi parodyti, kad jie teikia vertę imamiems mokesčiams. Gali būti, kad nemažai Kanados investuotojų pradės ieškoti pigesnių variantų, tokių kaip patarėjai robo klausimais ir pasyviai valdomi portfeliai. Be abejo, taip pat yra galimybė aukšto lygio konsultantams naudoti CRM2 kaip būdą pritraukti klientus iš prastai veikiančių konkurentų. Tarkime, jei patarėjas nenurodo dolerio vertės, tada CRM2 jiems gali būti bloga žinia. Reguliuotojai tvirtina, kad nors klientams paaiškinti ir pagrįsti mokesčius gali būti sudėtinga, konsultantai jau turėtų mokėti paaiškinti ir pagrįsti jų vertę.
Ką tai reiškia investuotojams
Kanados investuotojai jau patys galėjo apskaičiuoti pranašumus ir išlaidas, tačiau tai buvo ilgesnis ir sudėtingesnis procesas, nei turėjo būti. CRM2 dirba apskaičiuodamas tiesiogines ir netiesiogines išlaidas, taip pat standartizuodamas veiklos rezultatų ataskaitą, kad būtų lengviau įvertinti vertę, kurią investuotojas gauna iš savo patarėjo. Paprastas vertinimas atveria galimybes palyginti apsipirkimą ieškant patarimo dėl investavimo ir suteikiant investuotojui daugiau informacijos turinčių pasirinkimo variantų pranašumą. Vienoje ataskaitoje nustatyta, kad įdiegus CRM2, pagerėjo suplanuotų komisijų informuotumas.
CRM2 ir MFDA
2018 m. Viduryje Kanados savidraudos fondų atstovų asociacija (MFDA) paskelbė diskusijų dokumentą, kuriame pasisakė už tai, kad klientams būtų atskleistos visos fondo išlaidos, o ne tik CRM2. Toks informacijos atskleidimas suteiktų klientams galimybę priimti geresnius sprendimus dėl investavimo. Šis atskleidimas, aprašytas MFDA biuletenyje „Diskusijų dokumentas apie išlaidų ataskaitų išplėtimą“, padidintų ribą, palyginti su CRM2.
