Akcijų rinkos nestabilumas vėl užklupo - investuotojai pradėjo važinėti kalneliais, nes sausio 26 d. Pasiekė rekordinį aukštumą. Sužlugdyti akcininkai gali padaryti ne ką geriau, nei pasikonsultuoti su patyrusiais milijardierių investuotojais Ray Dalio ir Warrenu Buffettu. Abu tvirtina, kad panikuotas pardavimas yra neteisingas atsakas į rinkos nuosmukį. Vasario mėn. Kalbėdamasis Harvardo universiteto Politikos institute, Dalio sakė CNBC cituojamiems dalyviams: „Jums taip niekaip negali pasisekti. Turite elgtis priešingai. Būdami išsigandę, tikriausiai norite parduoti, ir kai išsigandęs turbūt nori nusipirkti “.
„S&P 500“ indeksas (SPX) antradienį pakilo 1, 7%, o savaitę padidėjo 2, 0%. Tačiau jis vis dar mažėja 7, 5% nuo visų laikų rekordinio lygio sausio 26 d. Tarp 50 prekybos sesijų nuo tada 25 pakilo ir 25 sumažėjo.
Įtakingi balsai
„Dalio“ 1975 m. Įkūrė investicijų valdymo įmonę „Bridgewater Associates“. Žurnalas „Time“ jį pavadino vienu iš 100 įtakingiausių žmonių pasaulyje, o žurnalas „Fortune“ Bridžveteriu pavadino penktąja svarbiausia privačia JAV įmone per Harvardo politikos institutą. „Bloomberg“ duomenimis, „Dalio“ vertė yra apie 14, 6 milijardo dolerių
Buffett yra ilgametis „Berkshire Hathaway Inc.“ (BRK.A), kontroliuojančiosios bendrovės, turinčios įvairiapusį veiklos padalinių rinkinį, be didelio investicijų portfelio, didžiausias akcininkas. „Bloomberg“ skaičiavimais, „Buffett“ vertė yra 83, 7 milijardo JAV dolerių.
4 veiksniai, kuriuos Ray Dalio naudoja sukonstruoti savo portfelį visomis oro sąlygomis
„Geros įmonės ilgiems laikotarpiams“
Warrenas Buffettas laikosi panašios nuomonės kaip Dalio, o jo patarimai metams bėgant buvo be galo paprasti ir nuoseklūs. Tame pačiame CNBC pasakojime jis 2016 m. Kanalui pasakojo, kad „pinigai yra uždirbami investuojant ir ilgą laiką turint geras įmones“, kurį jis apibrėžė kaip „nuo 10, 20, 30 metų“.
Norėdami parodyti šią mintį, investuotojai, 1964 m. Nusipirkę „Berkshire Hathaway“ akcijas ir laikęsi per storą ir ploną, būtų matę, kad kiekvienas doleris šiandien padidėjo iki beveik 16 000 USD. Tarpiniais metais Buffett nurodo keturis laikotarpius, kai Berkshire akcijų atsargos smarkiai sumažėjo 59%, 37%, 49% ir 51%. Panikuoti investuotojai, kurie tuo metu išsigelbėjo, būtų praleidę įspūdingą pelną ateityje. (Norėdami sužinoti daugiau, taip pat žiūrėkite: „ Buffett“ įspėja investuotojus vengti skolintis pinigų, norint pirkti atsargas .)
„Priimk viršūnes ir nuosmukius“
„Mano individualių akcijų laikymo laikotarpis paprastai būna nuo dvejų iki penkerių metų, kartais daugiau, kartais mažiau - ir kai kurias pozicijas, kurias turiu klientų portfeliuose daugiau nei dešimtmetį“, - rašo CNBC svečias bendradarbis Mitchas Goldbergas, investicinės įmonės „ClientFirst“ prezidentas. Strategija. Kaip ir Buffettas, jis pataria investuoti „labai ilgą laiką“, o tai reiškia „Jūs sutikote su nuosmukiais, kurie kyla kartu su buvimu ilgalaikiu investuotoju“. Kurdamas savo investicinį profilį, pasak jo, būtini trys elementai: laiko horizontas, tolerancija rizikai ir finansiniai tikslai.
Goldbergas tęsia: "Tačiau paprastai didžiausia vienintelė klaida, kurią matau investuotojams, yra netinkamas diversifikavimas. Tai pati didžiausia klaida, nes ji sukelia didelių nuolatinių portfelio nuostolių." Visų pirma, jis nustato kaltę dėl aktyvios prekybos, kuria keičiamos vienos akcijos tam tikrame pramonės sektoriuje į kitas, atsižvelgiant į tai, kad visos tam tikro sektoriaus atsargos paprastai yra labai susijusios.
„Atidžiai nežiūrėkite rinkos“
„Nežiūrėkite į rinką atidžiai“, - tai dar vienas Buffett išminties perlas 2016 m. CNBC interviu, patvirtinantis jo nuomonę, kad nepastovumas yra trumpalaikis triukšmas, kurio ilgalaikis investuotojas turėtų nepaisyti. Johnas Bogle'as, investicinių fondų koloso „The Vanguard Group“ įkūrėjas, tam pritaria. Vertas maždaug 80 milijonų dolerių, „Bogle“ būtų virtęs kelių milijardierių, jei jis būtų „Vanguard“ pavertęs valstybine bendrove. Vietoje to, jis manė, kad laikant ją kaip nebrangią savitarpio bendrovę, jos investuotojai yra labiausiai suinteresuoti, rašo „Personal Finance News“. (Norėdami daugiau sužinoti, taip pat žiūrėkite: jūsų portfelio kintamumą įrodančios strategijos .)
Iš tikrųjų ši išplėsta ištrauka iš 2018 m. Vasario mėn. Buffett laiško Berkshire akcininkams, kaip cituoja CNBC, šią temą užfiksuoja ypač gerai, nors jis parašė įspėjant apie atsargų pirkimą su marža: „Tiesiog nėra sakoma, kiek atsargos gali net per trumpą laiką. Net jei jūsų skolinimasis yra mažas ir jūsų pozicijoms iškart nekelia grėsmės griūvanti rinka, jūsų mintys gali supykti dėl gąsdinančių antraščių ir kvapą gniaužiančių komentarų. Ir nesutrikęs protas nepriims gerų sprendimų."
