Mes paprastai pasitikime didelėmis įstaigomis, kad jie priimtų protingus sprendimus. Žinai, tokie dalykai kaip vyriausybės. Mes labai pasitikime jais „žinodami, ką jie daro“. Bet vien todėl, kad esate didelis ir valdote, dar nereiškia, kad esate protingas. Paimkite tai: nuo 1950 m. JAV įvyko 32 avarijos su branduoliniais ginklais. Ir šeši iš šių „o ne ne“ nuostolių arba ginklų, už kuriuos neįmanoma atsiskaityti. Buvusi SSRS prarado 41 iš jų. Oi.
Manau, kad dideli pinigai diktuoja rinkas. Taip yra todėl, kad taip sako 30 ir daugiau metų duomenys. Bet tai nereiškia, kad didelis pinigų pirkimas visada yra protingas pinigų pirkimas. Apie tai akimirksniu daugiau.
Pirmiausia turime kalbėti apie kai ką: praėjusią savaitę pirkimas buvo didžiulis. Kaip, JUGE. Devyniuose iš vienuolikos sektorių devyni pirko daugiau nei 25% visatos. Tai reiškia, kad jei sektoriuje yra 100 akcijų, mažiausiai 25 akcijos per savaitę perka signalus. Telekomunikacijos yra mažiausias sektorius, todėl dabar palikime tai.
Žemiau esančioje lentelėje viskas pasakyta. Geltonos spalvos dėžutės yra tada, kai daugiau nei 25 proc.
www.mapsignals.com
Vienu lygiu žemyn, mes matėme pastebimus pirkimo signalus šiose pramonės šakose:
- Puslaidininkiai ir puslaidininkių įrangaBiotechnologijosBankaiMetalų ir kalnakasybosCapital rinkoseFarmacijos produktaiApie, dujas ir degalus
Buvo vienas reikšmingas pardavimo plotas. Investiciniai nekilnojamojo turto fondai (REIT) paėmė jį ant smakro. Labiausiai buvo parduota nuosavybės REIT. Tačiau visa tai buvo didelis pirkimas.
Pirkimas yra puikus; tai perkelia rinkas aukščiau. To mes visi norime. Tačiau per didelis pirkimas yra tarsi vakarėlis, kurio nekontroliuojame. Galiausiai policininkai pasirodo.
Kai policininkai pasirodys, mes galime tikėtis, kad rinka po truputį grįš į žemę. Mūsų duomenys rodo, kad beveik nėra traukos. Svarbu, kad jūs tai žinote: nemanau, kad įvyks avarija. Manau, kad rinkos pasitaisys arba šiek tiek grįš. Tai būtina ir sveika, jei norite tęsti platesnį bulių rinkos kelią. Jei paklaustumėte manęs, kiek mes einame bulių rinkoje, esame arčiau pabaigos nei pradžios. Tai pasakė, vien todėl, kad beisbolo žaidimas turėtų būti devynios įvažos, dar nereiškia, kad jie neina į papildomas įnagas. Kai kurie žaidimai truko dienas.
Taigi, jei rinkos atsitraukimas yra artimas, aš tikiu, kad norite žinoti: kada jis ateis, ir kaip jis bus blogas? Mūsų atsakymas gali būti didelių pinigų pirkimo įpročiai. Tai mus sugrąžina į prarastus branduolinius ženklus. Vien todėl, kad esate didelis ir atsakingas, dar nereiškia, kad esate protingas.
Praėjusią savaitę įvyko kažkas nepaprasto, kad atmerkėme akis. Biržoje prekiaujamo fondo (ETF) pirkimas buvo ne toks populiarus. Ketvirtadienį ir penktadienį pamatėme daugybę pirkimo signalų: atitinkamai 73 ir 53. Paimkime tuos skaičius į kontekstą: grįžtant į 2010 m. Sausio 1 d. (Apie 2500 prekybos dienų), vidutinis dienos ETF pirkimo signalas yra 6, 5. Taigi, mes kalbame apie 10 kartų daugiau nei vidutiniškai perka. Taip, toks didelis.
Norėjome sužinoti, ką tai reiškia atsargos artimiausiomis savaitėmis. Mes grįžome atgal ir apžiūrėjome panašius ETF didelių pinigų pirkimo pavyzdžius. Pažvelgėme į dienas, kai buvo perkama 60 signalų, ir radome 7 iš 2500. Tai retas dalykas, tačiau praėjusią savaitę tai įvyko beveik du kartus .
Taigi, kas įvyks, kai vyksta monstriškas ETF pirkimas? Ši lentelė rodo, kad greičiausiai įvyks išpardavimas. Įvykių vidurkiai rodo, kad artimiausiu metu rinkos aukščiausias rodiklis bus per penkias prekybos sesijas, kurių vidurkis + 1, 92%.
Kas atsitiks po monstriško ETF pirkimo?
www.mapsignals.com
„S&P 500“ našumas po didžiulio ETF pirkimo
www.mapsignals.com
„S&P 500“ veikimas po ETF UI signalų
www.mapsignals.com
Tačiau neigiama tikimybė bus daugiau nei tris kartus didesnė. Vidutinis nuostolis dėl ekstremalių ETF pirkimo dienų yra -6, 38%. Mes galime tikėtis, kad jis ateis per kitas 27 prekybos dienas. Tai yra maždaug šešios savaitės, skaičiuojančios tokias šventes kaip Kalėdos ir Naujųjų metų diena.
Tai yra įdomu, atsižvelgiant į tai, kad praėjusią savaitę aš rašiau: „Pistoletu į galvą, aš numatysiu sausio antrąją pusę išparduoti“. Tai suteikia galimybę sausio mėn. Išleisti į apyvartą naujus pinigus paprastai pirmosiomis metų dienomis. Pastaba: aukščiau esančioje lentelėje mažiausias prekybos dienų skaičius buvo 14. Tai reiškia maždaug tris kalendorines savaites.
Nenoriu čia būti Grinčas, bet rinka artėja ir artėja, kad taptų perperkama. Kai mūsų duomenys rodo, kad rinka perkama, paprastai galite nustatyti, kad laikrodis atrodytų už kampo.
Ką jums tai reiškia: nekelkite rizikos dabar. Pažvelkite į pelną arba palengvinkite pozicijas tais sandoriais, kurie, jūsų manymu, yra brandūs. Ilgalaikiai pagrindiniai ilgosios detalės turėtų likti savo vietoje, kaip ir vėl: aš tikiu, kad artimas traukimas yra, o ne bulių rinkos pabaiga. Pirkėjų galimybės pirkti.
Artėjant atostogoms, žinokite, kad rinkos perspektyvos vis dar yra šviesios. Bet kaip kūdikiui, jis turi burbėti. Tai greičiausiai grąžins kai kuriuos iš šių gerai įvertintų laimėjimų. Dideli pinigai mums tai sako.
Ir atsiminkite, nepainiokite didelių sumaniųjų. Joe Wiesenthal pateikė puikų komentarą, kai Annie Liebowitz turėjo 24 mln. USD skolą. "Vien todėl, kad esate turtingas, dar nereiškia, kad esate protingas". Pavyzdys: 1987 m. Liebowitz buvo pasiūlyta riebi „American Express“ reklaminė kampanija. Tačiau jos pačios paraiška gauti „Amex“ kortelę buvo kelis kartus atmesta. Įdomus.
Esmė
Mes („Mapsignals“) ir toliau stebime JAV akcijų vertę ilguoju laikotarpiu, ir mes matome, kad bet koks susitraukimas yra pirkimo galimybė. Silpnos rinkos gali pasiūlyti akcijų pardavimą, jei investuotojas yra kantrus.
