Svertas yra plačiai naudojamas visose pasaulio rinkose ne tik įsigyjant fizinį turtą, pavyzdžiui, nekilnojamąjį turtą ar automobilius, bet ir prekybai finansiniu turtu, pavyzdžiui, akcijomis, užsienio valiuta ar forex.
Dėl mažėjančių internetinių prekybos platformų ir prieinamų pigių kreditų pastaraisiais metais smarkiai išaugo mažmeninių investuotojų „Forex“ prekyba. Sverto naudojimas prekyboje dažnai prilyginamas dviašmeniam kardui, nes jis padidina tiek pelną, tiek nuostolius. Tai ypač aktualu Forex prekybos atveju, kai didelis sverto laipsnis yra norma. Kitame skyriuje pateikti pavyzdžiai iliustruoja, kaip finansinis svertas padidina pelningų ir nepelningų sandorių grąžą.
„Forex“ sverto pavyzdžiai
Tarkime, kad esate JAV investuotojas ir turite sąskaitą pas internetinį „forex“ brokerį. Jūsų brokeris suteikia didžiausią leistiną svertą JAV pagrindinių valiutų poroms 50: 1, tai reiškia, kad už kiekvieną įdėtą dolerį jūs galite parduoti 50 USD pagrindine valiuta. Jūs pateikėte 5000 USD kaip maržą, kuri yra užstatas ar nuosavybė jūsų prekybos sąskaitoje. Tai reiškia, kad iš pradžių galite pateikti ne daugiau kaip 250 000 USD (5000 USD x 50) į valiutų prekybos pozicijas. Ši suma akivaizdžiai kinta priklausomai nuo jūsų uždirbto pelno ar nuostolių (pastaba: čia ir toliau pateiktuose pavyzdžiuose yra be komisinių, palūkanų ir kitų mokesčių).
1 pavyzdys : Ilgas USD / Trumpas euras. Prekybos suma = 100 000 EUR
Tarkime, kad inicijavote minėtą prekybą, kai keitimo kursas buvo 1 EUR = 1, 3600 USD (EUR / USD = 1, 36), nes esate nusiteikęs dėl Europos valiutos ir tikitės, kad artimiausiu metu ji mažės.
Svertas : jūsų svertas šioje prekyboje yra šiek tiek didesnis nei 27: 1 (136 000 USD / 5 000 USD = 27, 2).
Didžiausia vertė : Kadangi euras kotiruojamas į keturias vietas po kablelio, kiekvienas „pip“ ar bazinio taško pokytis eurais yra lygus 1/100 -ajai 1% arba 0, 01% bazinės valiutos apyvartos sumos. Kiekvieno pipo vertė yra išreikšta USD, nes tai yra priešinga valiuta arba kotiruojamoji valiuta. Šiuo atveju, remiantis 100 000 EUR valiutos suma, kiekvienas pipo vertas 10 USD. (Jei prekiaujama 1 mln. Eurų, palyginti su JAV doleriais, kiekvieno pipo vertė bus 100 USD.)
Stop-loss : Kai testuojate vandenis, susijusius su forex prekyba, jūs nustatote griežtą 50 taškų nuostolį savo ilgoje USD / trumpoje EUR pozicijoje. Tai reiškia, kad jei bus sustabdytas nuostolis, jūsų maksimalus nuostolis yra 500 USD.
Pelnas / nuostolis : Laimei, jums sekasi pradedantiesiems, o euras per kelias dienas po to, kai inicijavote prekybą, nukrenta iki 1 EUR = 1, 3400 USD. Jūs uždarote poziciją siekdami 200 taškų (1, 3600 - 1, 3400) pelno, kuris reiškia 2 000 USD (200 taškų x 10 USD už pip.).
„Forex“ matematika : įprastinėmis sąlygomis jūs pardavėte trumpą 100 000 eurų sumą ir pradinėje prekyboje gavote 136 000 USD. Uždarydami prekybą, jūs nusipirkote trumpesnius eurus pigiau - 1, 3400 ir sumokėjote 134 000 USD už 100 000 EUR. 2000 USD skirtumas parodo jūsų bendrąjį pelną.
Sverto poveikis : Naudodamiesi svertu, jūs sugebėjote gauti 40% grąžą iš savo pradinių 5000 USD investicijų. O kas būtų, jei būtų buvę prekiaujama tik 5000 USD, nenaudojant jokio sverto? Tokiu atveju sutrumpintumėte tik 5 000 USD arba 3 676, 47 EUR (5 000 USD / 1, 3600) euro ekvivalentą. Žymiai mažesnė šio sandorio suma reiškia, kad kiekvieno pipo vertė yra tik 0, 366764 USD. Taigi uždarę trumpąją euro poziciją ties 1, 3400, gautumėte 73, 53 USD bendrąjį pelną (200 taškų ir x 0, 6764 USD už vienetą). Tokiu būdu pasinaudojant svertu, jūsų grąža padidėjo tiksliai 27, 2 karto (2 000 USD / 73, 53 USD) arba prekyboje panaudoto sverto suma.
2 pavyzdys : Trumpas USD / ilgas japonų jena. Prekybos suma = 200 000 USD
40% pelnas iš jūsų pirmos finansinės svertinės forex prekybos paskatino jus dar labiau prekiauti. Atkreipiate dėmesį į Japonijos jeną (JPY), kurios prekybos kursas yra nuo 85 iki USD (USD / JPY = 85). Jūs tikitės, kad jena sustiprės, palyginti su USD, todėl jūs inicijuojate trumpą USD / ilgąją jenos poziciją 200 000 USD. Jūsų pirmosios prekybos sėkmė privertė jus prekiauti didesne suma, nes dabar sąskaitoje turite 7000 USD maržą. Nors tai yra žymiai didesnė nei jūsų pirmoji prekyba, jūs paguodžiate iš to, kad vis dar gerai pasiekiate maksimalią 350 000 USD sumą, kuria galėtumėte prekiauti (remiantis 50: 1 svertu).
Svertas : Jūsų sverto koeficientas šioje prekyboje yra 28, 57 (200 000 USD / 7 000 USD).
Didžiausia vertė : jena kotiruojama dviejose vietose po kablelio, todėl kiekviena šios prekybos vertė yra 1% bazinės valiutos sumos, išreikštos citavimo valiuta, arba 2 000 jenų.
Stop-loss : jūs nustatote šios prekybos sustabdymą nuo 87 JPY iki USD, nes jena yra gana nestabili ir nenorite, kad jūsų pozicija būtų sustabdyta atsitiktinio triukšmo dėka.
Atminkite, kad esate ilgas jena ir trumpas JAV doleris, todėl idealiu atveju norite, kad jena būtų vertinama, palyginti su USD, o tai reiškia, kad galėtumėte uždaryti savo trumpąją USD poziciją, naudodami mažiau jenų, ir sumokėkite skirtumą. Bet jei jūsų nuostolis sustabdomas, jūsų nuostoliai bus dideli: 200 taškų x 2000 jenų už vamzdį = 400 000 JPY / 87 = 4 577, 70 USD.
Pelnas / nuostolis : Deja, pranešimai apie naują stimulų paketą, kurį paskelbė Japonijos vyriausybė, greitai jeną susilpnina, o jūsų sustabdymas prarandamas kitą dieną po to, kai pradėjote ilgą JPY prekybą. Jūsų nuostoliai šiuo atveju yra 4597, 70 USD, kaip paaiškinta anksčiau.
„Forex“ matematika : Paprastai kalbant, matematika atrodo taip:
Pradinė pozicija: Trumpas 200 000 USD @ 1 USD = 85 JPY, ty + 17 mln. JPY
Uždarymo pozicija: suaktyvinus „stop-loss“, gaunama 200 000 USD trumpa pozicija padengta @ 1 USD = 87 JPY, ty - 17, 4 mln. JPY
Skirtumas nuo 400 000 JPY yra jūsų grynieji nuostoliai, kurie 87 valiutų keitimo kursu išauga iki 4597, 70 USD.
Sverto poveikis : Tokiu atveju pasinaudoję svertu padidino jūsų nuostolius, kurie sudaro apie 65, 7% visos jūsų 7000 USD maržos. O kas būtų, jei būtų buvę tik 7000 USD, palyginti su jena (@ USD1 = JPY 85), jei nenaudotumėte jokio sverto? Mažesnė šio sandorio suma reiškia, kad kiekvieno pipo vertė yra tik 70 JPY. Dėl sustabdymo nuostolio, kurį sukurs 87, būtų buvę prarasta 14 000 JPY (200 taškų x 70 JPY už pipą). Pasinaudoję svertu, nuostoliai padidėjo tiksliai 28, 57 kartus (400 000 JPY / 14 000 JPY) arba prekyboje panaudoto sverto suma.
Patarimai naudojant svertą Forex prekyboje
Nors galimybė gauti didelį pelną neišmetant per daug nuosavų pinigų gali būti viliojanti, visada atminkite, kad dėl per didelio finansinio sverto galite pamesti marškinius ir dar daugiau. Kelios profesionalių prekybininkų naudojamos atsargumo priemonės gali padėti sušvelninti riziką, susijusią su prekyba, kuria pasinaudota svertu.
- Apmokėkite nuostolius. Jei kada nors tikitės gauti didelį pelną, pirmiausia turite išmokti, kaip išlaikyti mažus nuostolius. Apribokite savo nuostolius iki valdomų ribų, kol jie nepateks iš rankų ir drastiškai sunaikins jūsų kapitalą. Naudokitės strateginėmis stotelėmis. Strateginės stotelės yra nepaprastai svarbios visą parą veikiančioje „forex“ rinkoje, kur jūs galite eiti miegoti ir pabusti kitą dieną, kad sužinotumėte, jog jūsų padėčiai neigiamai paveikė poros šimtų kauliukų žingsnis. Stotelės gali būti naudojamos ne tik siekiant užtikrinti nuostolių ribojimą, bet ir apsaugoti pelną. Negalima patekti per galvą. Nebandykite išeiti iš prarandančios pozicijos padvigubindami ar vidutiniškai žemindami ją. Didžiausi prekybos nuostoliai buvo patirti dėl nesąžiningo prekybininko prikibimo prie ginklų ir vis didėjančios prarandamos pozicijos, kol ji tapo tokia didelė, ją reikėjo panaikinti katastrofiškai praradus. Galiausiai prekybininko požiūris galiausiai buvo teisingas, tačiau paprastai buvo per vėlu išaiškinti situaciją. Geriau sumažinti savo nuostolius ir išlaikyti sąskaitą gyvą, kad prekiautumėte dar vieną dieną, nei palikti tikėtis netikėto stebuklo, kuris atvers didžiulius nuostolius. Naudokite svertą, atitinkantį jūsų komforto lygį. 50: 1 svertas reiškia, kad 2% neigiamas žingsnis gali sunaikinti visą jūsų kapitalą ar maržą. Jei esate santykinai atsargus investuotojas ar prekybininkas, naudokite mažesnį skolinimo koeficientą, kuris jums patinka, galbūt 5: 1 arba 10: 1.
Esmė
Nors didelis Forex prekybai būdingas svertas padidina grąžą ir riziką, mūsų pavyzdžiai rodo, kad naudodamiesi keliomis atsargumo priemonėmis, kurias naudoja profesionalūs prekybininkai, galite padėti sumažinti šią riziką ir pagerinti savo galimybes padidinti grąžą. Norėdami daugiau sužinoti apie „Forex“ svertą, skaitykite „Forex svertas: dvigubas kraštas.
