Pagrindiniai juda
Akcijų indeksai yra nepaprastai naudingi įrankiai, nes jie suteikia mums bendrą vaizdą apie tai, ką bet kada daro visa rinka. Tačiau indeksai taip pat gali užtemdyti tam tikrą informaciją, ją vidurkindami daugybe kitos informacijos.
Pavyzdžiui, daugumai prekybininkų patinka žiūrėti „S&P 500“, kad sužinotumėte, ar akcijų rinka šiuo metu yra rutulinga ar meškų. Bet dėl „S&P 500“ konstrukcijos būdo mes iš tikrųjų negauname visos rinkos vaizdo, žiūrėdami į ją. Pirmiausia mes gauname vaizdą, kaip veikia kai kurios didžiausios „Wall Street“ akcijos.
Matote, „S&P 500“ yra rinkos svertinis indeksas. Tai reiškia, kad kuo didesnė akcijų rinkos viršutinė riba, tuo didesnį poveikį šių akcijų judėjimas turės indeksui.
Šiuo metu didžiausia „S&P 500“ akcija yra „Microsoft Corporation“ (MSFT), kurios rinkos riba siekia 973, 39 milijardo JAV dolerių. Kitame spektro gale mažiausia indekso akcija yra „Fossil Group, Inc.“ (FOSL), kurios rinkos riba siekia tik 582, 75 mln. USD. Dėl šio dydžio skirtumo, kai „Microsoft“ po truputį juda, „S&P 500“ daug juda, bet kai „Fossil Group“ žengia didelį žingsnį, indeksas vos nereaguoja.
Siekdami kovoti su šiuo poveikio pusiausvyros sutrikimu, analitikai sukūrė vienodo svorio „S&P 500“ versiją, kuri kiekvienai indekso akcijai suteikia vienodą galimybę paveikti indekso vertę. Šį indeksą galite stebėti naudodamiesi „Invesco S&P 500 Equal Weight ETF“ (RSP).
Taigi, kas atsitiks, kai palyginsite standartinio S&P 500 indekso našumą - šiuo atveju naudodami SPDR S&P 500 ETF (SPY) - su RSP našumu santykinio stiprumo diagramoje? Galite pamatyti, ar standartinio „S&P 500“ kainų pokyčius lemia didesnės indekso atsargos ar platus indekso akcijų derinys.
Jei „SPY“ / „RSP“ santykinio stiprumo lentelė kinta aukščiau, tai rodo, kad „SPY“ pranašesnis už „RSP“, o tai reiškia, kad didžiąją dalį pelno didina didžiosios kapitalizacijos akcijos. Jei „SPY“ / RSP santykinio stiprumo lentelė slenka žemyn, tai rodo, kad „RSP“ lenkia „SPY“, o tai reiškia, kad pelnas didėja dėl daugybės atsargų.
Pažvelgę į žemiau pateiktą „SPY“ / RSP palyginimo lentelę, galite pamatyti, kad „SPY“ per daugiausiai 2019 m. Buvo pranašesni už RSP. Tai man sako, kad man reikia stebėti akis į didžiausią indekso akcijų indeksą, kad pamačiau, kur eina rinka. eiti toliau.
Čia pateikiamos 10 populiariausių „S&P 500“ akcijų pagal rinkos ribas:
- „Microsoft Inc.“ („AMZN“) „Apple Inc.“ (AAPL) „Alfabetas Inc.“ („GoogL“) „Facebook, Inc.“ (FB) „Berkshire Hathaway Inc.“ (BRK.B) „Johnson & Johnson“ (JNJ) „Visa Inc.“ (V) „JPMorgan“ „Chase & Co.“ (JPM) „Exxon Mobil Corporation“ (XOM)
„S&P 500“
„S&P 500“ pristabdė penktadienio sesijoje. Jis kurį laiką dreifavo šiek tiek aukščiau, o paskui truputį žemyn, prieš tai įsikurdamas viduryje savo prekybos dienos vidurio.
Besisukantys geriausi dojai, kaip kad buvo suformuota šiandien, nesuteikia mums daug informacijos apie tai, kur eina rinka, tačiau faktas, kad „S&P 500“ išliko didesnis nei 2 816, 94 palaikymas, žada
:
Vienodo svorio ETF efektyvumo tyrimas
S&P 500 ETF: rinkos svoris ir lygus svoris
Įvadas į investavimą pagal pagrindinius svertinius indeksus
Rizikos rodikliai - marža
Aš visada ieškau patvirtinimo apie prekybininkų požiūrį į Wall Street. Jei galiu patvirtinti, kad prekybininkai yra smalsūs, labiau pasitikiu savo prognozėmis. Ir atvirkščiai, jei galiu patvirtinti, kad prekybininkai yra meškiški, labiau pasitikiu savo lokio perspektyva. Galų gale prekybininkai didina kainas.
Vienas iš mano mėgstamiausių būdų pamatyti, koks yra trumpalaikis prekybininkas, yra pažvelgti, kiek pinigų prekybininkai skolinasi norėdami įsigyti jų parduodamas akcijas. Remiantis Federalinės atsargų valdybos T taisykle, prekybininkai gali pasiskolinti iki 50% akcijų pirkimo kainos. Taigi, jei akcija kainuoja 100 USD, akcijų pirkimui turėsite sunaudoti tik 50 USD savo pinigų. Galite pasiskolinti kitus 50 USD.
Pinigų skolinimasis akcijų įsigijimui yra vadinamas supirkimu su marža, o pinigų suma, kurią pasiskolinote norėdami įsigyti akcijų, vadinama „maržos skola“. Stebėdami bendrą maržos skolos, naudojamos įsigyjant akcijas, sumą, galite gerai suprasti, kaip pasitikite prekybininkais. Pasitikintys prekybininkai linkę daugiau skolintis. Nervingi prekybininkai linkę skolintis mažiau.
Maržos skola 2018 m. Gegužę pakilo iki visų laikų aukščiausio lygio - 668 940 000 000 USD. Tada ji pradėjo stabilizuotis 2018 m. Viduryje. Iki paskutinės 2018 m. Pusės obligacijų skola pradėjo trauktis ir sumažėjo iki 607 645 000 000 spalį, o vėliau - 2018 m. Gruodžio mėn. - iki 554 285 000 000. Nuo 2018 m. Gruodžio mėn. Maržos skola nuo balandžio mėnesio vėl išaugo iki 588 721 000 000 - rodo neseniai paskelbti FINRA duomenys.
FINRA paskelbia savo maržinės skolos duomenis praėjus mėnesiui po to, kai buvo paskelbtas faktas. Štai kodėl mes tik dabar matome balandžio duomenis. Norėdami pamatyti gegužės duomenis, turėsime palaukti iki paskutinės birželio savaitės. Nepaisant to, išaugęs skolinimasis akcijų įsigijimui patvirtina, kad prekybininkai vis labiau pasitiki savimi. Tai daug žadantis ženklas „S&P 500“.
:
FINRA: Kaip tai apsaugo investuotojus
Kiek galiu pasiskolinti maržos sąskaitą?
Bottom Line - mėgaukitės atostogų savaitgaliu
Laikantis Atminimo dienos, JAV finansų rinkos bus uždarytos pirmadienį. Tai reiškia, kad jums nereikia jaudintis, kad atsargos juda aukštyn ar žemyn. Mėgaugis savo atotostogomis!
