Hipotekos indekso apibrėžimas
Hipotekos indeksas yra orientacinė palūkanų norma, kuria grindžiama reguliuojamos palūkanų normos visiškai indeksuota palūkanų norma. Reguliuojamos palūkanų normos palūkanų norma, vadinama visiškai indeksuota palūkanų norma, susideda iš indekso vertės ir maržos. Marža paprastai būna pastovi, tačiau indekso vertė kintama. Kelios lyginamosios palūkanų normos yra hipotekos indeksai.
PASKIRSTAMAS hipotekos indeksas
Kai kuriuos įprastus hipotekos indeksus sudaro: pagrindinė skolinimo norma, vienerių metų pastovaus iždo (CMT) vertė, vieno mėnesio, šešių ir 12 mėnesių LIBOR, taip pat MTA indeksas, kuris yra 12 mėnesių. slenkamasis vienerių metų CMT indekso vidurkis.
Indeksas, su kuriuo susiejama reguliuojamos palūkanos, yra svarbus hipotekos pasirinkimo veiksnys. Pavyzdžiui, jei skolininkas mano, kad palūkanų normos ateityje kils, MTA indeksas būtų ekonomiškesnis pasirinkimas nei vieno mėnesio LIBOR indeksas, nes slenkamasis MTA indekso skaičiavimas sukuria vėlavimo efektą.
Hipotekos indekso būdai daro įtaką skolinimo konkurencijai
Hipotekos indekso pasirinkimas gali turėti įtakos tam, ką skolintojas imasi iš skolininko, nes hipotekos vertinamos jiems nustatytais intervalais. Hipotekoje nurodoma, kada bus koreguojama palūkanų norma, kuri, pavyzdžiui, gali būti daroma kas šešis mėnesius, vienerius metus ar dvejus metus. Tuo metu skolintojas perskaičiuos palūkanas, naudodamas indeksą ir maržą, kad nustatytų naują skaičių.
Kiekvienas rodyklė turi savo ypatybes, kurios jį išskiria. Pavyzdžiui, pagrindinė skolinimo norma yra nukreipta į JAV, nes rinka yra susieta su šalies bankų sistema. Tai trumpalaikė palūkanų norma, kurią paprastai naudoja visų formų kreditoriai, įskaitant kredito unijas, bankus ir kitas institucijas. Pagrindinė norma paprastai naudojama nustatant trumpalaikes ir vidutinės trukmės paskolas arba ilgalaikių paskolų koregavimui nustatytais intervalais. Šis indeksas yra vienodas visoje šalyje, kad būtų galima palyginti paskolas, neatsižvelgiant į tai, kur jos siūlomos.
Pavyzdžiui, pagrindinė palūkanų norma bus vienoda Kalifornijoje ar Meine, todėl konkretūs hipotekos aspektai tampa svarbesniais veiksniais nustatant, ar paskola yra konkurencinga, ar ne. Palyginant paskolos pasiūlą, tampa paskolos marža ir tai, ar palūkanos yra mažesnės už bazinę normą, ar ne. Skolininkui, turinčiam puikų kreditą, gali būti pasiūlyta hipoteka, kurios palūkanų norma yra daug mažesnė už bazinės palūkanų normos indeksą, o tai galėtų įtikinti klientą, kad paskola yra konkurencinga.
