Rinkos psichologijos principai yra kiekvieno techninio rodiklio pagrindas, taigi, norint suprasti tam tikrų techninių rodiklių pagrindus, labai svarbu gerai suprasti minios elgesį. Rinkos psichologiją sunku nuspėti, tačiau yra keletas patikimų rodiklių, kurie palengvina investuotojų postulą dėl krypčių pokyčių.
MACD
Slenkamasis vidutinis konvergencijos divergencija (MACD) yra paprasčiausias įrankis, kuriuo matuojamas bendro sutarimo pokytis nuo silpnumo iki meškos ir atvirkščiai. Pratęsdami pagrindinį MACD iki gilesnio lygio, randame MACD histogramą, kuri iš tikrųjų yra įrankis norint nustatyti skirtumą tarp ilgalaikio ir trumpalaikio sutarimo dėl vertės. Priemonė seka skirtumą tarp greitosios MACD linijos (trumpalaikio sutarimo) ir lėtojo signalo linijos (ilgesnio laikotarpio sutarimo).
Krypties sistema
Krypties sistemą sukūrė J. Welles Wilderis, jaunesnysis, kaip priemonę nustatyti tendencijas, kurios yra pakankamai stiprios, kad būtų pagrįstos ir naudingos prekybininkams. Krypties linijos yra sukonstruotos siekiant nustatyti, ar tendencijos yra trumpalaikės ar meškos: Kai teigiama krypčių linija yra aukščiau neigiamos linijos, smailūs prekybininkai turi didesnį stiprumą (ir rodomas brūkšninis signalas). Priešinga padėtis rodo meškos. Labiau pasako vidutinis krypčių rodiklis (ADX), kuris didėja, kai padidėja skirtumas tarp teigiamų ir neigiamų linijų. Pakilus ADX, pelningos investicijos darosi vis stipresnės, o pralaimėjusieji - silpnesni; be to, tikėtina, kad ši tendencija išliks toliau.
Pokyčio momentas ir greitis (RoC)
„Momentum“ rodikliai matuoja masinio optimizmo ar pesimizmo pokyčius, lygindami šiandieninį sutarimą dėl vertės (kainos) su ankstesniu sutarimu dėl vertės. „Momentum“ ir „RoC“ yra konkrečios priemonės, su kuriomis lyginamos faktinės kainos: Kai kainos kyla, bet mažėja pagreitis ar pokyčių tempas, greičiausiai bus viršuje. Jei kainos pasiekia naują aukščiausią lygį, tačiau pagreitis arba RoC pasiekia žemiausią viršūnę, signalas parduoti yra realizuojamas. Šios taisyklės taip pat galioja priešingoje situacijoje, kai kainos krinta arba pasiekiamos naujos žemiausios ribos.
Išlyginta pokyčio norma
Išlygintas pokyčių greitis palyginamas su šiandieniniu eksponentiniu slenkančiu vidurkiu (vidutiniu sutarimu) su vidutiniu tam tikro praeities sutarimu. Išlygintas pokyčių greitis yra tiesiog patobulinta RoC pagreičio rodiklio versija - jis skirtas palengvinti RK klaidų tikimybę nustatant rinkos požiūrį į silpnumą ar nestiprumą.
„Williams“% R (Wm% R)
Wm% R, priemonė, orientuota į uždarymo kainas, palygina kiekvienos dienos uždarymo kainą su naujausiu sutarimo vertės diapazonu (uždarymo kainų diapazonu). Jei tam tikrą dieną buliai sugeba pastumti rinką į savo naujausio diapazono viršūnę, Wm% R skleidžia bulių signalą, o lokiai signalizuoja, jei lokiai sugeba pastumti rinką į savo diapazono dugną.
Stochastika
Panašiai kaip Wm% R, stochastikai matuoja uždarymo kainas pagal diapazoną. Jei buliai dienos metu padidina kainas, bet negali pasiekti artimo viršaus, stochastika nusileidžia ir pasirodo pardavimo signalas. Tas pats pasakytina ir tuo atveju, jei lokiai mažina kainas, tačiau negali pasiekti artimo žemiausiam laipsniui, tokiu atveju yra pateikiamas pirkimo signalas.
Santykinis stiprumo indeksas (RSI)
RSI taip pat matuoja rinkos psichologiją iš esmės panašiai kaip Wm% R. RSI beveik visada matuojamas kompiuteriu, paprastai per septynias ar devynias dienas, gaunant skaitinį rezultatą nuo 0 iki 100, kuris rodo perparduotą ar perkatą situaciją; todėl RSI atitinkamai signalizuoja esantį rodykles ar lokį.
Tomas
Bendra parduodamų akcijų apimtis yra puikus būdas išsiaiškinti rinkos psichologiją. Apimtis iš tikrųjų yra investuotojų emocinės būklės matas: Nors apimties padidėjimas sukels staigų skausmą blogai nustatytoms investicijoms ir tiesioginį pakilimą tiems, kurie investavo protingai, tikėtina, kad maža apimtis nesukels reikšmingos emocinės reakcijos.
Ilgiausiai vykstančios tendencijos paprastai būna tada, kai emocijos yra žemiausios. Kai apimtis nedidelė, o tiek šortai, tiek ilgieji nepatiria emocinių kelionių amerikietiškais kalneliais, galima pagrįstai tikėtis, kad ši tendencija tęsis tol, kol rinkos emocijos pasikeis. Tokiose ilgalaikėse tendencijose, kaip maža, kainų pokyčiai aukštyn arba žemyn nesukelia daug emocijų ir net mažų pokyčių, vykstančių kiekvieną dieną (pakanka sukurti pagrindinę, laipsnišką tendenciją) serija, paprastai nesukels rimtų emocinių emocijų. reakcijos.
Skolos vertybinių popierių pardavimo atveju rinkos susivienijimas gali padėti pašalinti asmenis, turinčius trumpąsias pozicijas, priversti juos padengti ir vėliau padidinti rinką. Tas pats principas galioja ir atvirkščiai: ilgesniam laikui atsisakius ir gelbėjantis, nuosmukis su juo atneša prasčiau suplanuotas investicijas. Svarbiausiame rinkos apimties lygmenyje svarbiausius rinkos pokyčius skatina tiek trumpalaikiai, tiek ir ilgi investuotojai, kurie praranda pinigus ir kurie kartu išeina iš savo pozicijų.
