Tarptautiniai obligacijų biržoje prekiaujami fondai (ETF) investuoja į skolos vertybinius popierius, išleistus už JAV ribų. Jie investuotojams siūlo užsienio vyriausybių ir įmonių obligacijas, kurios suteikia geografinę diversifikaciją fiksuotų pajamų portfeliui. Daugelyje tarptautinių obligacijų ETF yra laikomi skolos vertybiniai popieriai užsienio valiuta, todėl jie gali būti naudojami apsidrausti nuo dolerio vertės sumažėjimo. Kiti tarptautiniai obligacijų ETF, ypač skirti obligacijų emisijoms besivystančiose rinkose, laiko užsienio skolos vertybinius popierius, denominuotus JAV doleriais, ir investuotojams nepakelia valiutos rizikos. Nors visi tarptautiniai obligacijų ETF yra susiję su tam tikra rizika, daugumos investuotojų poreikiams patenkinti yra prieinamų įvairių variantų.
1. „Vanguard Total International Bond ETF“
„Vanguard Total International Bond ETF“ (NASDAQ: BNDX) teikia investicinio lygio vyriausybės ir įmonių obligacijas užsienio valiuta. Ja siekiama sekti JAV doleriais apdraustą „Barclays Global Aggregate ex-USD“ kintamąjį RIC ribotos vertės indeksą. Šis indeksas yra sukurtas kaip pasaulinės investicinio lygio, fiksuotos palūkanų normos skolų rinkų matas ir apima daugiau nei 8000 obligacijų. „Vanguard Total International Bond ETF“ naudoja pasyviai valdomą indekso atrankos strategiją, kad galėtų tiksliai suderinti pagrindinio indekso savybes.
Nuo 2015 m. Lapkričio mėn. „BNDX“ grynasis turtas, apimantis 3927 obligacijas, turi apie 50 milijardų dolerių. Visi 57% fondo obligacijų atsirado Europoje, o dar 27, 9% - Azijos ir Ramiojo vandenyno regione. Daugiausia obligacijų paskirstoma Japonijoje - 22 proc., O Prancūzijoje - 11, 5 proc. Apibendrinant likusias penkias populiariausias šalis yra Vokietija su 9, 9 proc., Jungtinė Karalystė su 9 proc. Ir Italija su 8, 3 proc. Nors fondo skolos yra išreikštos užsienio valiuta, jis sudaro valiutos apsidraudimo sandorius, kad atitiktų pagrindinio indekso, kuris pats yra apsidraudęs doleriais, rezultatus ir apsaugotų investuotojus nuo valiutos rizikos. „BNDX“ išlaidų santykis yra 0, 19%.
2. Besivystančių rinkų vyriausybės obligacijų ETF
Besivystančių rinkų vyriausybės obligacija ETF (NASDAQ: VWOB) siekia sekti „Barclays USD“ kylančių rinkų vyriausybės RIC riboto indekso rezultatus. Šis indeksas yra sukurtas kaip investicijų grąžos iš JAV doleriais denominuotų obligacijų, išleistų vyriausybių, vyriausybinių agentūrų ir vyriausybinių korporacijų daugiau nei 50 besivystančių rinkų ekonomikų, matas. VWOB naudoja atrankos strategiją, kad investuotų į skolos vertybinių popierių grupę, kuri suderina rizikos veiksnius ir kitas pagrindiniame indekse nurodytas savybes.
Nuo 2015 m. Lapkričio mėn. „VWOB“ apima apie 650, 5 mln. USD viso grynojo turto per 866 obligacijas. Didžiausias fondo asignavimas Kinijai yra 12, 5%. Kiti asignavimai, didesni nei 5%, apima Meksiką (8, 4%), Braziliją (7, 9%), Rusiją (7, 3%), Indoneziją (5, 9%), Turkiją (5, 8%) ir Jungtinius Arabų Emyratus (5, 3%). Atsižvelgiant į savo dėmesį, VWOB susiduria su kylančios rinkos rizika. Tai taip pat apima investicinio ir žemesnio lygio investicijas. Apie 21, 9% fondo obligacijų turi „Moody's Investors Service of Aa“ arba A reitingą. Maždaug 45, 6% fondo obligacijų turi vidutinės kokybės „Baa“ reitingą. Likę 32, 5% obligacijų yra aukšto pajamingumo obligacijos, kurių reitingas yra žemesnis už Baa. VWOB išlaidų santykis yra 0, 34%.
3. „Invesco International Corporate Bond ETF“
„Invesco International Corporate Bond ETF“ (NYSEARCA: PICB) siūlo investuotojams pozicijas investicinio lygio įmonių obligacijomis, išleistomis užsienio valiuta. PICB siekia sekti „S&P International Corporate Bond Index“, kuris matuoja dešimties (G-10) šalių valiutomis, neįskaitant JAV dolerio, valiutų, išleistų investicinio lygio, rezultatus. Valiutas sudaro Kanados doleris, Australijos doleris, Didžiosios Britanijos svaras, Japonijos jena, Norvegijos krona, Naujosios Zelandijos doleris, Švedijos krona, Šveicarijos frankas ir euras.
PICB naudoja reprezentatyvų atrankos metodą, kad apytiksliai nustatytų pagrindinio indekso savybes. Nuo 2015 m. Lapkričio mėn. PICB turi apie 189 milijonus JAV dolerių grynojo turto 357 obligacijose. Apie 50, 6% turto yra skiriama obligacijoms eurais, 32, 8% - Didžiosios Britanijos svarstomoms obligacijoms ir 13, 3% - Kanados obligacijoms. Jokios kitos valiutos paskirstymas nėra didesnis nei 1, 1%. Maždaug 52 proc. Fondo lėšų skiriama finansinių paslaugų sektoriui, 17, 2 proc. - komunalinių paslaugų sektoriui ir 7, 8 proc. - telekomunikacijų sektoriui. PICB išlaidų santykis yra 0, 5%.
4. „iShares“ tarptautinis iždo obligacijų ETF
Tarptautinis iShares iždo obligacijų fondas (NASDAQ: IGOV) suteikia investuotojams galimybę investuoti į vyriausybės obligacijas, išreikštas užsienio valiuta. Šis ETF siekia sekti S & P / Citigroup tarptautinio iždo obligacijų buvusio JAV indekso, kuris matuoja 18 išsivysčiusių rinkų vyriausybių, esančių už JAV ribų, iždo veiklą, investicijų rezultatus. „IGOV“ taiko pasyvią reprezentatyvią atrankos strategiją, kuria siekiama suderinti pagrindinio indekso investavimo profilį.
2015 m. Lapkričio mėn. IGOV apima apie 482 mln. USD grynojo turto, paskirstyto 600 skolos vertybinių popierių. Šiek tiek daugiau nei 22, 5% fondo yra skirta Japonijos vyriausybės obligacijoms, o didžiausia paskirstymo dalis yra nemaža. Prancūzijos, Vokietijos ir Italijos vyriausybių obligacijos sudaro daugiau kaip 6% fondo turto, o Jungtinės Karalystės obligacijos - 5, 5%, o Belgijos ir Ispanijos obligacijos - po maždaug 4, 7%. Daugiau kaip 56% „IGOV“ turto „Standard & Poor's“ reitingas yra AA arba AAA, atitinkamai nurodant aukšto ar aukščiausios klasės investicijas. Maždaug 4, 7% fondo turto yra žemesnio nei investicinis laipsnis. IGOV išlaidų santykis yra 0, 35%.
5. SPDR DB Tarptautinės vyriausybės apsaugotos nuo infliacijos obligacijos ETF
SPDR DB tarptautinės vyriausybės apsaugotos nuo infliacijos obligacijos ETF (NYSEARCA: WIP) investuotojams suteikia apsaugą nuo infliacijos apsaugotų vyriausybės obligacijų, išleistų užsienio valiuta 17 nacionalinių vyriausybių. WIP siekia suderinti buvusio JAV „Infliacija susietų obligacijų riboto indekso“, kuris matuoja infliacija apsaugotų vertybinių popierių rinkų išsivysčiusiose ir kylančios rinkos ekonomikose visame pasaulyje, rezultatus. Fondas naudoja pasyvią atrankos strategiją, norėdamas suderinti bazinio indekso rezultatus.
Nuo 2015 m. Lapkričio mėn. WIP apima apie 705 mln. USD grynojo turto, apimančio 137 vertybinius popierius. Maždaug 18, 9% fondo yra skirta Jungtinės Karalystės išleistiems vertybiniams popieriams, 15, 5% - Prancūzijos vertybiniams popieriams ir 6, 1% - Japonijos vertybiniams popieriams. Kitos šalys, kurioms skirta daugiau kaip 4% lėšų, yra Pietų Korėja, Švedija, Izraelis, Kanada, Italija, Vokietija, Čilė, Meksika ir Australija. WIP išlaidų santykis yra 0, 5%.
