Kai daugelis iš mūsų galvoja apie tikimybes, pirmoji mintis, kuri ateina į galvą, yra monetų išmetimas - 50% tikimybė būti teisingam tam tikrame metime. Ar galima investuoti į finansų rinkas taip paprastą, kaip monetų išmetimą?
Tikimybės, kaip ir monetų išmetimas, iš tiesų gali suteikti mums priemonių artėti prie rinkų, o idėjas galima pritaikyti daugiau būdų, nei galima tikėtis. Pavyzdžiui, prekybininkų požiūris į tikimybę gali būti visiškai neteisingas, ir tai gali būti pati priežastis, kodėl jie neuždirba pinigų rinkose. Šiuo straipsniu siekiama padėti pristatant prekybos tikimybes ir statistiką.
Monetų numetimo supratimas
Tarkime, kad tam tikru laiko momentu atsargos gali taip pat lengvai judėti aukštyn, nes gali judėti žemyn (net ir tam tikru diapazonu, atsargos juda aukštyn ir žemyn). Taigi, mūsų tikimybė uždirbti pelną iš (trumposios ar ilgosios) pozicijos yra 50%, tai yra tas pats, kaip monetos atlenkimas.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Sužinoję apie statistiką ir tikimybes, galite padėti įvertinti, ar grąža greičiausiai tęsis, ar tikėtina, kad grąža įvyko dėl atsitiktinio įvykio. Galvojant apie tikimybes, dažnai kyla galvoje monetos atlenkimas, nes yra 50% tikimybė, kad moneta 50 proc., kad ji patenka į uodegas. Tikimybių sąvoka taip pat gali būti naudojama kaip priemonė investuojant į finansų rinkas.Nustatyti, ar pranašesnė prekyba yra dėl sėkmės ar įgūdžių, dažnai reikia daugelio metų, ypač ilgesniam laikui. terminuotos investavimo strategijos.
Nors dauguma investuotojų greičiausiai nepradėtų atsitiktinių trumpalaikių sandorių, pradėsime nuo šio scenarijaus. Jei turime vienodą tikimybę greitai uždirbti pelną, ar pelno ar nuostolių skaičiavimas rodo, kokie bus ateities rezultatai? Ne! Ne atsitiktiniais sandoriais. Kiekvienas rezultatas vis dar turi 50% tikimybę, nesvarbu, kokie rezultatai buvo ankstesni. Tas pats pasakytina ir apie monetų išmetimą - jei ji nukrenta ant galvų dešimt kartų iš eilės, tikimybė, kad ji nusileis ant uodegos, bus kita 50 m.
Iš eilės einanti juosta ar bėgimas gali įvykti atsitiktiniais 50/50 įvykiais. Bėgimas reiškia daugybę identiškų rezultatų, vykstančių iš eilės. Čia yra lentelė, parodanti tokio įvykio tikimybes; kitaip tariant, šansai apversti tam tikrą skaičių galvų ar uodegų iš eilės.
| Bėgimo ilgis | Tikimybė |
|
1 |
50 proc. |
|
2 |
25 proc. |
|
3 |
12, 5 proc. |
|
4 |
6, 25 proc. |
|
5 |
3, 125 proc. |
|
6 |
1, 5625 proc. |
Čia susiduriame su problemomis. Tarkime, mes ką tik sudarėme penkis pelningus sandorius iš eilės. Remdamiesi mūsų lentele, kuri suteikia mums tikimybę teisingai (arba neteisingai) penkis kartus iš eilės remiantis 50% tikimybe, mes jau įveikėme rimtus šansus. Šeštosios pelningos prekybos tikimybė atrodo labai maža, tačiau iš tikrųjų taip nėra. Mūsų šansai vis dar yra 50%.
Žmonės praranda tūkstančius dolerių finansų rinkose (ir kazino), nesuvokdami atsitiktinumų tikimybių. Šansai iš mūsų monetų išmetimo lentelės yra pagrįsti neapibrėžtais ateities įvykiais ir jų tikimybe. Baigę penkis sėkmingus sandorius, šie sandoriai nebėra tikri. Kita mūsų prekyba prasideda nauju potencialiu bėgimu, o po to, kai yra kiekvienos prekybos rezultatai, mes kiekvieną kartą pradedame atgal lentelės viršuje. Tai reiškia, kad kiekviena prekyba turi 50 proc.
Priežastis, kodėl tokia svarbi, yra ta, kad įeidami į rinką prekybininkai dažnai klysta dėl tam tikros pelno ar nuostolių sumos, kaip įgūdžių arba įgūdžių stokos, o tai tiesiog netiesa. Nesvarbu, ar trumpalaikis prekybininkas sudaro kelis sandorius, ar investuotojas sudaro tik kelis sandorius per metus, turime skirtingai išanalizuoti jų sandorių rezultatus, kad suprastume, ar jiems paprasčiausiai pasisekė, ar reikalingas tikrasis įgūdis. Svarbu atsiminti, kad statistika taikoma visiems tvarkaraščiams.
Ilgalaikiai rezultatai
Aukščiau pateiktame pavyzdyje pateiktas trumpalaikis prekybos pavyzdys, pagrįstas 50% tikimybe būti teisus ar neteisingas. Bet ar tai taikoma ilgą laiką? Labai labai. Priežastis ta, kad nors prekybininkas gali užimti tik ilgalaikes pozicijas, jis / ji vykdys mažiau sandorių. Taigi užtruks ilgiau, kol surinksite pakankamai profesinių duomenų, kad sužinotumėte, ar tai paprasta sėkmė, ar tai buvo įgūdis. Trumpalaikis prekybininkas gali sudaryti 30 sandorių per savaitę ir pelną kas mėnesį rodyti dvejus metus. Ar šis prekybininkas tikru įgūdžiu įveikė šansus? Atrodo, kad tikimybė, jog 24 pelningi mėnesiai bus praleisti, yra labai reta, jei tikimybė kažkodėl nepasikeitė prekybininko naudai.
O kaip ilgalaikiam investuotojui, kuris per pastaruosius dvejus metus sudarė tris pelningus sandorius? Ar šis prekybininkas turi įgūdžių? Nebūtinai. Šiuo metu šis prekybininkas dirba trimis bėgimais, o tai padaryti nėra sunku net iš visiškai atsitiktinių rezultatų. Pamoka yra ta, kad įgūdžiai ne tik atsispindi trumpalaikėje perspektyvoje (nesvarbu, ar tai diena, ar vieneri metai, tai skirsis pagal prekybos strategiją); tai taip pat atsispindės ilgalaikėje perspektyvoje. Mums reikia pakankamai prekybos duomenų, kad galėtume tiksliai nustatyti, ar strategija yra pakankamai efektyvi, kad įveiktume atsitiktines tikimybes. Ir net turėdami tai, mes susiduriame su dar vienu iššūkiu: Nors kiekviena prekyba yra įvykis, tai yra mėnuo ir metai, kuriais buvo prekiaujama.
Prekybininkas, atlikęs 30 sandorių per savaitę, daugelį laikotarpių įveikė dienos ir mėnesio šansus. Geriausia, jei investavimo strategija būtų įrodyta per kelerius metus, ir būtų panaikintos visos abejonės, kad sėkmė įvyko dėl tam tikros rinkos sąlygos. Mūsų ilgalaikiam prekybininkui, sudarančiam daugiau nei metus trunkančius sandorius, prireiks dar keleto metų, kad įrodytume, jog strategija yra pelninga per šį ilgesnį laiką ir visomis rinkos sąlygomis.
Kai atsižvelgiame į visus laiko tarpus ir visas rinkos sąlygas, mes pradedame suprasti, kaip būti pelningais visais laiko tarpais ir kaip labiau padidinti šansus į šoną, pasiekdami didesnę nei atsitiktinę 50% galimybę būti teisiam. Verta paminėti, kad jei pelnas yra didesnis nei nuostoliai, prekybininkas gali būti teisus mažiau nei 50% laiko ir vis tiek gauti pelną.
Kaip pelningi prekybininkai uždirba pinigus
Žinoma, žmonės uždirba pinigus rinkose ir ne tik todėl, kad jiems gerai sekėsi. Kaip mes priimame šansus mūsų naudai? Pelningi rezultatai gaunami iš dviejų koncepcijų. Pirmasis yra pagrįstas tuo, kas buvo aptarta aukščiau - būti pelningam visais laikotarpiais arba bent tam tikrais laikotarpiais laimėti daugiau nei prarasti kitais.
1 iš 13 983 816
Tikimybė suderinti ir laimėti šešiaženklį loterijos piešinį.
Antra koncepcija yra tai, kad rinkose egzistuoja tendencijos, ir tai nebedaro rinkų 50/50 lošimų, kaip mūsų monetų metimo pavyzdyje. Akcijų kainos tam tikru laikotarpiu linkusios bėgti tam tikra linkme ir per rinkos istoriją tai darė pakartotinai. Tiems iš jūsų, kurie supranta statistiką, tai įrodo, kad pasitaiko atsargų (tendencijų). Taigi mes turime tikimybės kreivę, kuri nėra normali (atminkite, kad varpo kreivė, apie kurią jūsų mokytojai visada kalbėjo), bet yra iškreipta ir paprastai vadinama kreive su riebaline uodega (žr. Lentelę žemiau). Tai reiškia, kad prekybininkai gali būti nuolat pelningi, jei naudojasi tendencijomis, net jei per trumpą laiką.
Paveikslėlis - Julie Bang © „Investopedia 2020“
Esmė
Kodėl naudingas 50% tikimybės pavyzdys? Priežastis ta, kad pamokos vis dar galioja. Prekiautojas neturėtų padidinti pozicijos dydžio ar prisiimti daugiau rizikos (palyginti su pozicijos dydžiu) dėl pergalių eilutės, kuri neturėtų būti laikoma įvyksiančia dėl įgūdžių. Tai taip pat reiškia, kad prekybininkas neturėtų sumažinti pozicijos dydžio po ilgo ir pelningo darbo.
Nauji prekybininkai gali paguosti tuo, kad jų ištirta prekybos sistema gali būti nekokybiška, o metodas patiria atsitiktinius blogus rezultatus (arba jį dar reikia patobulinti). Tai taip pat turėtų daryti spaudimą tiems, kuriems buvo pelninga nuolat stebėti savo strategijas, todėl laikui bėgant jie išliks pelningi.
Šis požiūris taip pat gali padėti investuotojams, kai jie analizuoja investicinius fondus ar rizikos draudimo fondus. Dažnai skelbiami prekybos rezultatai, rodantys įspūdingą grąžą; Šiek tiek daugiau informacijos apie statistiką gali padėti mums įvertinti, ar tikėtina, kad tie grąžinimai tęsis, ar grąžos ką tik nutiko kaip atsitiktinis įvykis.
Palyginkite investicines sąskaitas × Šioje lentelėje pateikti pasiūlymai yra iš partnerystės, iš kurios „Investopedia“ gauna kompensaciją. Teikėjo vardas Aprašymassusiję straipsniai
Prekyba pagrindiniu išsilavinimu
Pralaimėti norint laimėti
„Forex“ prekybos strategija ir švietimas
„Forex“ prekiauja „Martingale“ būdu
Išėjimo į pensiją planavimas
Pensijos planavimas naudojant Monte Karlo modeliavimą
Prekybos psichologija
Įvadas į elgesio finansus
Prekybos psichologija
Lažybų koeficientas ir azartiniai lošimai
Prekybos psichologija
Atsitiktinis sutvirtinimas: kodėl dauguma prekybininkų žlunga
Partnerių nuorodosSusijusios sąlygos
Priori tikimybė Priori tikimybė yra įvykio tikimybė, kurią galima logiškai išskaičiuoti ištyrus esamą informaciją. daugiau lošėjo klaidingumo apibrėžimas Lošėjo klaidingumas yra klaidingas įsitikinimas, kad atsitiktinumas įvyksta mažiau ar labiau tikėtina, remiantis ankstesnio įvykio rezultatais. daugiau Atsitiktinio ėjimo indekso apibrėžimas ir naudojimo būdai Atsitiktinio ėjimo indeksas lygina vertybinių popierių kainų pokyčius su atsitiktine atranka, kad būtų nustatyta, ar jis veikia statistiškai reikšmingą tendenciją. daugiau kaip veikia hipotezės testas Hipotezės testavimas yra procesas, kurį analitikas naudoja statistinei hipotezei patikrinti. Analitiko naudojama metodika priklauso nuo naudojamų duomenų pobūdžio ir analizės priežasties. daugiau kaip veikia objektyvus tikimybė Objektyvi tikimybė yra tikimybė, kad įvykis įvyks remiantis analize, kurioje kiekvienas matavimas yra pagrįstas užregistruotu stebėjimu. daugiau „Karštosios rankos“ apibrėžimas Karštoji ranka yra supratimas, kad dėl to, kad kažkam buvo sėkmė, labiau tikėtina, kad asmuo ar subjektas tęs sėkmę. daugiau