Gerąją šio dešimtmečio dalį strategija „pirkti ir palaikyti“ investuotojus apdovanojo gražiai, nes atsargos padidėjo toje, kuri yra ilgiausia istorijoje bulių rinka. Be kelių nedidelių pataisų po Didžiojo nuosmukio, akcijų kainos smuko aukščiau dėl rekordiškai žemų palūkanų normų, kiekybinių lengvatų programų, mokesčių mažinimo ir įmonių atpirkimo.
Visa tai pasikeitė spalio pradžioje, kai investuotojai ėmė abejoti įmonių, ypač FAANG, uždarbiu - barometras ne tik technologijų sektoriui, bet ir platesnei ekonomikai. Investuotojams taip pat nerimą kelia tai, ar Federalinis rezervų bankas (Fed) kels palūkanų normas greičiau, nei tikėtasi, ir nesena pajamingumo kreivės inversija - signalas iš obligacijų rinkos, kuris rodo gresiantį ekonomikos nuosmukį. „Deja, kol negausime naujų naujienų, rinka ir toliau tebėra susirūpinimą kelianti įmonė, sukelianti atsargumą investuotojams“, - CNBC sakė Art Hoganas, B. Riley FBR vyriausiasis rinkos strategas.
Prekybininkai, norintys įgyvendinti asortimento prekybos strategijas, siekdami užfiksuoti pelną šioje naujoje rinkos aplinkoje, gali rasti naudingų prekybos galimybių šiose svyruojančiose kredito paslaugų bendrovėse. Panagrinėkime kiekvieną iš jų išsamiau.
„Visa Inc.“ (V)
„Visa“ valdo pasaulinį mokėjimo tinklą daugiau nei 200 šalių. San Fransiske įsikūrusi įmonė teikia leidimus, tarpuskaitą ir atsiskaitymą už elektronines mokėjimo operacijas. „Visa“ uždirba pajamas imdama mokesčius pagal dolerį ir operacijos apimtį. Nuo 2018 m. Gruodžio 12 d. „Visa“ akcijų rinkos kapitalizacija yra 312, 35 milijardo JAV dolerių, jos moka 0, 73% išankstinių dividendų pajamingumą ir iki šiol padidėjo 21, 7% (YTD), per tą patį laikotarpį pralenkdamos „S&P 500“ indeksą daugiau nei 20%..
Nuo sausio iki spalio „Visa“ akcijų kaina stabiliai augo. Nuo to laiko akcijos svyravo apytiksliai per 20 taškų prekybos intervalą, o tai leidžia prekybininkams kapitalizuoti kapitalą, naudojant asortimento ribojimo strategijas. Apsvarstykite galimybę nusipirkti „Visa“, jei kainos sumažėja iki 130 USD, kai kaina turėtų būti palaikoma iš apatinio prekybos intervalo galo. Panašiai pažvelkite į trumpalaikį pokytį į aukščiausią prekybos intervalą, kurio kaina yra 145 USD. Galvokite apie pelno užsakymą, kai kaina generuoja signalą priešinga kryptimi. Prekybininkai turėtų apsaugoti kapitalą pateikdami „stop-loss“ pavedimą, esantį už prekybos ribų žemiausios tendencijos pirkti ar viršutinės pardavimo linijos.
„Mastercard Incorporated“ (MA)
„Mastercard“, kurios rinkos riba siekia 204, 22 milijardo JAV dolerių, teikia sandorių apdorojimo sprendimus, įskaitant autorizavimą, kliringą ir atsiskaitymus, taip pat siūlo susijusius produktus ir paslaugas. Siekdama gauti pajamų, įmonė imasi dolerio dydžio ir kortelių veiklos mokesčių. „Mastercard“ akcijų įspūdingo lygio grąža yra 31, 51% per metus, ir nuo 2018 m. Gruodžio 12 d. Investuotojams mokamas kuklus 0, 67% dividendų pajamingumas.
Kaip ir „Visa“, „Mastercard“ didžiąją dalį savo pradinio pelno gavo per pirmuosius devynis metų mėnesius, tačiau nuo spalio mėnesio prekiavo šonu. Įdomu tai, kad apimtis ir nepastovumas padidėjo, kai tęsiasi kainos diapazono ribojimas. Prekiautojai turėtų stengtis atidaryti ilgą poziciją dėl pakartotinių akcijų įvedimo į žemiausią prekybos diapazoną nuo 180 USD iki 185 USD, o kita strategija galėtų būti trumpi mitai į viršutinę diapazono ribą 210 USD lygiu. Momento rodikliai, tokie kaip santykinis stiprumo indeksas (RSI) ir stochastinis generatorius, gali būti naudojami kartu su kainos veiksmais, siekiant patvirtinti perkamo ir perparduoto lygio lygį. Prekybininkai gali naudoti tas pačias aukščiau paminėtas metodikas, kad nustatytų sustojimo ir pelno tikslus.
„PayPal Holdings, Inc.“ (PYPL)
1998 m. Įkurta „PayPal“ yra mokėjimų apdorojimo platforma, palengvinanti prekybininkų ir vartotojų operacijas. Jo mokėjimo sprendimai apima „PayPal“, „PayPal Credit“, „Braintree“, „Venmo“, „Xoom“ ir „Paydiant“. Bendrovė uždirba pajamas iš operacijų mokesčių ir siūlydama kitas finansines paslaugas, tokias kaip skolinimas. Prekyba 85, 51 USD, o rinkos riba - 100, 76 milijardo USD, „PayPal“ akcijų grąža 2018 m. Gruodžio 12 d. Buvo 15, 36%.
„PayPal“ akcijų kaina atrodo panaši į pirmąsias dvi aptartas akcijas tuo, kad per pastaruosius du mėnesius ji prekiavo šonu. Prekybininkai turėtų atkreipti dėmesį, kad 50 dienų paprastas slenkamasis vidurkis (SMA) neseniai peržengė žemiau 200 dienų SMA. Technikos analitikai tai vadina „mirties kryžiumi“ - įvykiu, kuris rodo tendencijos pasikeitimą į neigiamas puses. Norintys žaisti dabartinį 13, 5 taškų prekybos diapazoną turėtų nusipirkti nuo 76 USD iki 78 USD, o parduoti nuo 88 iki 90 USD.
Prekybininkai gali automatizuoti prekybos valdymo procesą naudodamiesi sąlyginiais pavedimais, tokiais kaip užsakymas siunčia užsakymą (OSO). Pvz., Prekybininkas galėtų pridėti OSO prie ribinio pavedimo, kuris suaktyvina vienkartinį pavedimą (OCO), kai tik vykdomas ribinis pavedimas. OCO užsakymas tuo pačiu metu pateikia sustabdymo nuostolių ir pelno orderį ir anuliuoja priešingą pusę, kai ji užpildyta.
„StockCharts.com“
