Ką reiškia „Best“ kapitalo pakankamumo reliatyvumas?
„Best“ kapitalo pakankamumo reliatyvumas yra draudimo bendrovės balanso stipriumo įvertinimas. „Best“ kapitalo pakankamumo rodiklis, dar žinomas kaip BCAR, tiria draudiko svertą, rizikos prisiėmimo veiklą ir finansinę veiklą ir naudoja šią informaciją įvairiems scenarijams išbandyti, kad suprastų, kaip kiekvienas jų paveiktų draudiko balansą.
Paaiškinta „Best“ kapitalo pakankamumo reliatyvumas
„Best“ kapitalo pakankamumo reliatyvumą (BCAR) sukūrė draudimo įmonė „AM Best“, reitingų agentūra. BCAR vaizduoja kiekybinį ryšį tarp draudimo bendrovės balanso vertės ir jos veiklos rizikos. Kaip finansinio saugumo pagrindas, balanso stiprumas yra labai svarbus nustatant reitingo vieneto sugebėjimą įvykdyti esamus ir einamus įsipareigojimus.
BCAR pabrėžia balansą, nes parodo, ar draudikas sugebės įvykdyti savo politinius įsipareigojimus. Rizikos nustatymo praktika, ypač pritraukimo svertas, lemia, ar draudikas įsipareigoja sudaryti draudimo polisus, ar jis prisiima per didelę riziką. BCAR atsižvelgia į šiuo metu draudiko pasirašytas įmokas, perdraudimo apsaugą ir nuostolių rezervus. Nustatydamas grynojo reikiamo kapitalo, reikalingo balanso tvirtumui palaikyti, gaires, BCAR gali padėti analitikams atskirti draudikų finansinę galią ir nustatyti, ar reitingo vieneto kapitalizacija tinka jo rizikos profiliui.
Pagrindinė BCAR formulė yra pakoreguotas draudėjų perteklius (APHS), padalytas iš grynojo reikalaujamo kapitalo (NRC). APHS atsižvelgia į neuždirbtas įmokas, turtą, nuostolių rezervus ir perdraudimą (nuosavybės koregavimai), perteklinius raštus ir skolos aptarnavimo reikalavimus (skolų patikslinimai) ir kitus patikslinimus, tokius kaip galimi katastrofos nuostoliai ir būsimi veiklos nuostoliai. NRC komponentus sudaro fiksuotų pajamų vertybiniai popieriai, akcijos, palūkanų normos, kredito, nuostolių ir nuostolių koregavimo išlaidų rezervai, grynosios pasirašytos įmokos ir nebalansiniai straipsniai.
„Best“ kapitalo pakankamumo reliatyvumo apribojimai
Vien tik BCAR analizė nelemia balanso stiprumo įvertinimo. Kiti veiksniai, galintys turėti įtakos balanso stiprumo analizei, yra šie: likvidumas, kapitalo kokybė, priklausomybė nuo perdraudimo, perdraudimo kokybė ir tinkamumas, turto ir įsipareigojimų suderinimas, atsargų pakankamumas, testavimas nepalankiausiomis sąlygomis, vidinio kapitalo modeliai ir įmonės veiksmai ar finansinė būklė. dukterinė įmonė ir (arba) kontroliuojančioji įmonė, kuri gali įtraukti BCAR skaičiavimus kontroliuojančiosios bendrovės / konsoliduoto lygio lygmeniu. Taip pat reitingas yra daugiau nei balanso stiprumo įvertinimas ir apima reitingavimo vieneto veiklos rezultatų, verslo profilio ir įmonės rizikos valdymo vertinimus.
2007–2008 m. Finansinė krizė smarkiai nukentėjo nuo draudimo bendrovių. Daugelis jų neteisingai įvertino riziką, todėl draudikai prisiėmė daugiau rizikos, nei galėjo padengti savo atsargomis. Dėl nepakankamos atskaitomybės, finansinio skaidrumo ir noro patenkinti normą draudimo reguliuotojai nesuprato, kokia yra draudimo bendrovių rizika, ir todėl tinkamai neprižiūri savo nemokumo rizikos.
