Per pastaruosius kelis dešimtmečius investiciniai fondai tapo vis populiaresne masių investavimo priemone. Investuotojai, dalyvaujantys įmonės remiamoje pensijų plane arba turintys individualų investavimo portfelį, dažnai susiduria su svaiginančiu fondų pasirinkimu, nesuvokdami jų bendrosios vertės įtakos. Viliojantis faktas yra tas, kad dauguma investicinių fondų pranašesni už visą akcijų rinką.
Ką tai reiškia? Pagalvokite apie tai taip: Jei samdote asmeninį trenerį, kuris padėtų jums atrodyti ir jaustis geriau, tikitės geresnių rezultatų nei tų, kuriuos galėtumėte pasiekti savarankiškai. Kitaip tariant, išleisdami sunkiai uždirbtus dolerius, turėtumėte turėti tam tikrą vertę. Mokėti kažkokius mokesčius ir komisinius, kad padidintumėte savo portfelio vertę, kai tai yra kažkas, ką jūs galite padaryti patys, yra geriausiu atveju nereikalinga, o blogiausiu atveju - neprotinga ekstravagancija.
Išnagrinėsime, kaip galite sukurti savo investicinį fondą ir nutiesti kelią link geresnių rezultatų, o ne vidutiniškumo. (Apie tai skaitykite skyrelyje „Kaip aplenkti rinką“).
Investicinių fondų ir krovinių supratimas
Investiciniai fondai iš esmės yra kelių, o kartais ir šimtų, atskirų akcijų krepšelis. Jūs, kaip investicinių fondų investuotojas, mokate portfelio valdytojui pirkti ir parduoti akcijas ir (arba) obligacijas jūsų vardu. Šie investuotojai jums perveda savo išlaidas išlaidų santykio forma. Jie nesibaigia: kai kurie fondai apmokestina jus „apkrova“, atsižvelgiant į įsigytų fondo akcijų klasę. Kroviniai yra mokesčiai už lėšų pirkimą ir (arba) pardavimą. Investicinio fondo apkrova yra didžiausia, jei fondas yra perkamas ir tada parduodamas per trumpą laiką.
Paprastai fondų valdytojai nori, kad jūsų pinigai būtų kontroliuojami ilgesnį laiką ir neskatinami prekybos ar apsidraudimo investiciniais fondais. Nepriklausomai nuo to, ar perkate fondą vieneriems metams, ar dvidešimčiai, vengdami lėšų turinčių lėšų, sutaupysite dolerių. Šios išlaidos, nors atskleistos ir skaidrios, atsižvelgia į jūsų potencialią grąžą, ypač per ilgesnį investavimo laiką.
Kaip sukurti savo investicinį fondą
Prieš tau pradedant
Galite pradėti kurti savo atsargų krepšelį atlikdami keletą namų darbų. Jūsų laiko investicijos ilgainiui padės sutaupyti dolerių. Be jūsų laiko, jūsų vienintelės išlaidos yra sandorio mokestis už akcijų pirkimą ir pardavimą. Daugelis brokerių su nuolaida šiandien už prekybą imasi mažiau nei 20 USD.
Norėdami išvengti pasikartojančių prekybos išlaidų, pirmiausia turite pasirinkti geras akcijas. Geros atsargos yra jūsų turimos atsargos, o atsargos, kurias jūs permetate, yra „pralaimėtojai“. Naršykite „Investopedia“ ir tokiose svetainėse kaip „Yahoo Finance“, „Motley Fool“ ar „CBS MarketWatch“ ir pradėkite žiūrėti įmonių, su kuriomis norėtumėte daugiau susipažinti, sąrašą.
Tokios kompanijos kaip „Wal-Mart“ (NYSE: WMT), „Microsoft“ („Nasdaq: MSFT“), „Target“ (NYSE: TGT) ir kitos Amerikos verslo piktogramos gali sudaryti pagrindinio akcijų portfelio pagrindą. Jei žinote labai mažai apie akcijas, užsiimkite pagrindiniais investavimo pagrindais bendruomenės kolegijoje, nusipirkite knygą ar dvi apie pagrindinius investavimo pasirinkimus arba naršykite šioje svetainėje esančius investavimo vadovus.
Atminkite, kad ne visi investiciniai fondai yra sukurti lygūs. Jei neturite laiko ar nėra linkę kurti savo portfelio, tada nukreipkite investicinius fondus, kurių išlaidų santykis yra mažesnis nei 1%, ir venkite apkrovų bet kokia kaina.
Buvimas priekyje
Ko gero, pats kritiškiausias faktorius nusprendžiant, ar fondas yra vertas jūsų investicinio dolerio, yra santykinis jo pelningumas - kaip jūsų būsimi nauji fondai palyginti su indeksu ir jo bendraamžiais. Kiekvienas fondas turi etaloną, su kuriuo jis palyginamas, atsižvelgiant į rezultatus ir sąnaudas. Labiausiai paplitęs yra „Standard & Poor’s 500“ indeksas, tačiau yra keletas kitų, kurie yra ryškūs.
Jei jūsų fondas netenkina to indekso, o fondo valdytojas imasi iš jūsų pinigų, kad būtų prastesnis, gali būti laikas pereiti. Taip, yra posakio tiesos, kad ankstesni rezultatai negarantuoja rezultatų ateityje, tačiau jūs galite padėti optimizuoti našumą ateityje, sumažindami nereikalingas išlaidas, tokias kaip apkrovos ir didelių išlaidų santykis. Tokios svetainės kaip „Morningstar“ ir „Lipper“ pateikia gerą santykinio našumo ir išlaidų vaizdą. Tiesiog įveskite savo fondo simbolį, o atitinkami duomenys turėtų būti lengvai prieinami jūsų analizei.
Kita galimybė, kurią investuotojai turėtų rimtai apsvarstyti, - leisti pinigus į indekso fondą, kuris yra fondas, griežtai susijęs su tam tikru indeksu - tarkime, „Dow Jones 30“ ar „Nasdaq“. Šie fondai dažnai neprekiauja ir nekeičia akcijų, todėl išlaidos yra minimalios; be to, paprastai tai yra fondai, kurių nereikia apkrauti. Pramonės ekspertai Jacką Bogle'ą ir jo „Vanguard“ fondų šeimą laiko mažų išlaidų indekso, investuojančio visą gyvenimą, lyderiu.
Viena iš neigiamos ar būdingos rizikos, susijusios su investavimu į indekso fondus, yra ta, kad jūs esate to indekso sudėties malonumas. Kitaip tariant, jei pasikeičia „S&P 500“ ar „Dow Jones“ sudėtis, jūs esate užrakinti to, ką pinigų valdytojai vadina balansavimo efektu. Be to, daugelis įtikinamai tvirtina, kad šie indeksai lėtai prisitaiko prie visos ekonomikos.
Pavyzdžiui, viena sėkmingiausių bendrovių ir akcijų per pastarąjį dešimtmetį buvo „Apple Inc.“ („Nasdaq: AAPL“). Jei turėtumėte investicinį fondą, kuris buvo indeksuotas su „Dow Jones 30“ akcijomis, neturėtumėte „Apple“ akcijų. Ar „Apple“ turėtų būti įtrauktas į „Dow 30“, tikrai abejotina, tačiau faktas yra tas, kad jūsų investicija į tai, kas, kaip teigiama, atstovauja plačiam Amerikos kompanijų krepšeliui, iš tikrųjų gali būti nepakankamai reprezentatyvi. (Norėdami sužinoti daugiau, perskaitykite skyrių „Kodėl„ Dow “svarbu.“)
Esmė
Investavimas į tradicinius investicinius fondus nebūtinai yra nesuderinamas su jūsų finansinių tikslų įgyvendinimu, tačiau dauguma tokių fondų jus uždirba už mažesnę nei už kišenę kainą. Savo investicinio fondo sukūrimas arba bent jau nereikalingų išlaidų sumažinimas yra pagrindinis dalykas siekiant optimizuoti ilgalaikę grąžą. Pradedantiesiems investuotojams gali tekti apsvarstyti indekso fondus kaip pigių variantą prieš pradedant pirkti ir pirkti atskiras akcijas. Atminkite, kad norint sukurti savo fondą reikia papildomų pastangų, tačiau reikalingus įrankius internete galima lengvai rasti - labiau nei bet kada anksčiau.
Tyrimai ir atkaklumas yra būtini norint sukurti sėkmingą savitarpio pagalbos fondą. Tai užims laiko, tačiau atlygis gali apimti didesnę grąžą, mažesnes išlaidas ir asmeninį pasitenkinimą bei pasitikėjimą savimi, gerai atliktą darbą atliekant. (Norėdami sužinoti apie savo portfelio kūrimą, skaitykite skyrelyje „Sukurkite savo JAV akcijų portfelį“.)
