Žemiau pateikiami biržoje prekiaujami fondai (ETF) siūlo diversifikuotas investicijas į Europos vyriausybių obligacijas, apsidrauddami ne Europos šalyse, ypač Japonijoje.
Europos vyriausybių obligacijos yra labiau rizikingos nei JAV vyriausybių obligacijos dabartinėje rinkos aplinkoje, nes daugelis Europos šalių šiuo metu patiria perversmą. Visame žemyne „Brexit“ taip pat daro įtaką ekonomikai ir tarpvalstybiniams santykiams.
Europos centrinis bankas išlaiko žemas palūkanų normas, tačiau pradėjo šalinti kai kurias kiekybines sušvelninimo priemones planuodamas sumažinti iždo pirkimus ir galimą padidėjusį palūkanų normos padidėjimą horizonte. Tai lemia sveikesnes Europos vyriausybės obligacijų rinkos, ypač euro zonos šalių, perspektyvas.
Mes išrinkome keturis iš geriausių tarptautinių vyriausybės obligacijų ETF, kuriems priskiriama daug lėšų Europos šalims. Tikėtina, kad šie fondai gaus teigiamų ekonominių tendencijų, turinčių įtakos Europai šiais metais, tačiau kol kas jų lygis buvo mažesnis. Lėšos buvo parinktos atsižvelgiant į ilgalaikį stabilumą ir valdomą turtą. Visi keturi fondai iki šiol yra šiek tiek mažesni nei 2018 m. Visi duomenys yra 2018 m. Rugsėjo 16 d.
„iShares“ iždo obligacijos
„iShares“ tarptautinis iždo obligacija (IGOV) yra ETF, turintis obligacijas vietine valiuta. IGOV stebi „S&P / Citigroup“ tarptautinį iždo obligacijų indeksą iš JAV. Fondo akcijų pakete atstovaujamos Europos šalys yra Italija, JK, Prancūzija, Austrija, Danija, Portugalija, Belgija ir Airija. Jis neturi konkrečių obligacijų išpirkimo trukmės parametrų.
Valdytas turtas yra 886, 05 mln. USD. Dabartinė kaina yra 48, 39 USD. 2017 m. „IGOV“ metų pradžios grąža buvo 11, 33%. Pamačius 2018 m. Pirmąjį pusmetį, jis sumažėjo 2, 72%. Vienų, trejų ir penkerių metų metinė bendra grąža yra –2, 64%, 2, 75% ir 0, 43%.
„iShares“ 1–3 metų tarptautinis iždo obligacijų fondas
Šis „iShares“ 1–3 metų tarptautinis iždo obligacijų fondas (ISHG) siekia sekti „S&P / Citigroup“ tarptautinių iždo obligacijų indekso, buvusio JAV 1-3 metus, investavimo rezultatus. Kaip ir indeksas, jis investuoja į tarptautines išsivysčiusios rinkos iždo obligacijas už JAV ribų, kurių terminas yra nuo vienerių iki trejų metų. Didžiausia jo paskirstymo dalis skirta Japonijai, kuriai priklauso 21, 6% fondo investicijų. Europos šalys suapvalina likusią investicijų dalį, skirdamos didelius asignavimus Prancūzijai, Italijai, Vokietijai, Belgijai, Ispanijai ir JK.
Valdytas turtas yra 77, 84 mln. USD. Dabartinė kaina yra 81, 80 USD. 2017 m. ISTG grąža buvo 10, 40 proc. Iki šiol, 2018 m., Jis sumažėjo 2, 70 proc. Vienų, trejų ir penkerių metų metinė bendra grąža yra -2, 95%, 1, 22% ir -2, 30%.
SPDR „Bloomberg Barclays“ trumpalaikis tarptautinis iždo obligacijų fondas
SPDR „Bloomberg Barclays“ trumpalaikis tarptautinis iždo obligacijų fondas (BWZ) seka „Bloomberg Barclays“ 1–3 metų pasaulio iždo buvusių JAV ribotą indeksą. Šis fondas daugiausia dėmesio skiria vertybiniams popieriams, kurių terminas yra nuo vienerių iki trejų metų. Investicijos į šį fondą yra išreikštos vietine valiuta. „BWZ“ veikia Japonija. Europos šalių investicijos apima Vokietiją, Prancūziją, Ispaniją, JK, Belgiją ir Italiją.
Valdytas turtas yra 265, 72 mln. USD. Dabartinė kaina yra 31, 19 USD. 2017 m. „BWZ“ metų pradžios grąža buvo 9, 78%. Iki šiol, 2018 m., Jis sumažėjo 2, 70 proc. Vienų, trejų ir penkerių metų metinė bendra grąža yra -2, 94%, 1, 43% ir -2, 20%.
SPDR „Bloomberg Barclays“ tarptautinis iždo obligacijų fondas
SPDR „Bloomberg Barclays“ tarptautinis iždo obligacijų ETF fondas (BWX) turi didelę Europos poziciją. Fondas taip pat investuoja į besivystančias rinkas ir turi investicijų Japonijoje ir Kanadoje. Jis seka „Bloomberg Barclays“ pasaulinio iždo buvusių JAV ribotų kainų indeksą. Jos Europos šalių investicijos apima Italiją, Ispaniją, Belgiją, Prancūziją, Austriją ir Nyderlandus. Svarbu pažymėti, kad visos Fondo investicijos yra išreikštos vietine valiuta, o tai reiškia, kad silpnas JAV doleris gali būti pranašumas.
Valdomo turto vertė siekia 1, 12 milijardo JAV dolerių. Dabartinė kaina yra 27, 47 USD. 2017 m. „BWX“ metų pradžios grąža buvo 9, 84 proc. Iki šiol, 2018 m., ETF sumažėjo 2, 34%. Vienų, trejų ir penkerių metų metinė bendra grąža yra –2, 64%, 2, 50% ir 0, 14%.
Esmė
Europos iždo obligacijos praneša apie didžiausią tarptautinės iždo rinkos grąžą. Investuoti į Europos vyriausybių obligacijas yra neabejotinai rizikingesnis nei investuoti į JAV vyriausybių obligacijas. Tačiau plėtojantis ekonomikai ir naujiems tarpvalstybiniams santykiams, gali būti, kad iš šių keturių ETF bus galima gauti tinkamos grąžos.
