Kas yra vidutinė svertinė kaina (VWAP)?
Vidutinė svertinė kaina (VWAP) yra prekybininkų naudojamas prekybos etalonas, kuris suteikia vidutinę kainą, kuria buvo prekiaujama vertybiniu popieriumi per dieną, remiantis tiek apimtimi, tiek kaina. Tai svarbu, nes tai suteikia prekybininkams žinių apie vertybinių popierių tendencijas ir vertę.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Pagal apimtį svertinė vidutinė kaina (VWAP) dienos lentelėse rodoma kaip viena eilutė (1 minutė, 15 minučių ir pan.), Panaši į tai, kaip atrodo slenkamasis vidurkis.Augantis VWAP ir (arba) kaina virš VWAP linijos, reiškia, kad kaina greičiausiai bus pakilusi. Mažėjanti VWAP ir (arba) kaina žemiau VWAP linijos reiškia, kad kaina greičiausiai mažės. Negalima pasikliauti vien VWAP, kad nustatytumėte tendenciją, nes ji rodo tik istorinę istoriją. Vidutinis, o ne tai, kas vyksta šiuo metu ar ateityje. Investuotojai gali naudoti VWAP, kad įvertintų kainą, kurią jie sumokėjo už užstatą visą dieną. Dienos pabaigoje, jei jų nusipirkta kaina yra didesnė nei VWAP, tada jie gali būti permokėję. Jei jis yra mažesnis už VWAP, tada jie tą dieną įsigijo akcijas už gerą kainą.
Vidutinės svertinės kainos (VWAP) formulė yra
VWAP apskaičiuojamas sudedant dolerius, kuriais prekiaujama kiekvienam sandoriui (kaina padauginta iš parduodamų akcijų skaičiaus), ir tada padalijant iš visų parduotų akcijų.
Visiem, kas noklusina, tacu VWAP = olVolume∑Price * tūris
Kaip apskaičiuoti vidutinę svertinę kainą (VWAP)
Pagal tūrį svertinė vidutinė kaina
Pridėję VWAP indikatorių prie diagramos, atliksite visus skaičiavimus. Norėdami patys apskaičiuoti VWAP, atlikite šiuos veiksmus. Tarkime, 5 minučių grafikas; skaičiavimas yra tas pats, neatsižvelgiant į tai, koks dienos laikas yra naudojamas.
- Suraskite vidutinę biržoje parduodamų akcijų kainą per pirmąsias penkias minutes. Norėdami tai padaryti, pridėkite aukštą, žemą ir uždarykite, tada padalykite iš trijų. Padauginkite tai iš to laikotarpio tūrio. Rezultatą įrašykite skaičiuoklės skiltyje PV.Paskirstykite PV pagal to laikotarpio tūrį. Tai suteiks VWAP reikšmę. Norėdami išlaikyti VWAP vertę visą dieną, toliau pridėkite kiekvieno laikotarpio PV vertę prie ankstesnių verčių. Padalinkite šią sumą iš bendro tūrio iki to taško. Kad tai būtų lengviau skaičiuoklėje, sukurkite kaupiamojo PV ir kaupiamojo tūrio stulpelius. Abi šios suvestinės vertės yra padalintos viena į kitą, kad būtų sukurtas VWAP.
Ką jums pasako vidutinė pagal svorį apskaičiuota kaina (VWAP)?
Stambūs instituciniai pirkėjai ir investiciniai fondai naudoja VWAP santykį, kad padėtų patekti į atsargas ar iš jų iškrėsti kuo mažesnį poveikį rinkai. Todėl, kai įmanoma, įstaigos bandys pirkti žemiau VWAP arba parduoti virš jos. Tokiu būdu jų veiksmai verčia kainą grįžti prie vidutinio, o ne nukrypti nuo jos.
Mažmenininkai paprastai naudoja VWAP kaip tendencijų patvirtinimo įrankį, panašų į slenkamąjį vidurkį. Kai kaina yra didesnė už VWAP, jie atrodo tik inicijuojantys ilgas pozicijas. Kai kaina yra žemesnė už VWAP, jie nori inicijuoti tik trumpąsias pozicijas.
Skirtumo tarp vidutinės pagal svorį apskaičiuotos kainos (VWAP) ir paprasto slankaus vidurkio skirtumas
Diagramoje VWAP ir slenkamasis vidurkis gali atrodyti panašiai. Šie du rodikliai apskaičiuoja skirtingus dalykus.
VWAP apskaičiuoja kainos sumą, padaugintą iš tūrio, padalytą iš bendro tūrio.
Paprastas slenkamasis vidurkis apskaičiuojamas sudedant tam tikro laikotarpio uždarymo kainas (tarkime 10) ir tada padalijant iš kiek laikotarpių yra (10). Apimtis nėra įtraukta į.
Vidutinės svertinės kainos (VWAP) naudojimo apribojimai
VWAP yra vienos dienos indikatorius, kuris paleidžiamas kiekvieną naują prekybos dieną. Bandymas sukurti vidutinį VWAP per daugelį dienų gali reikšti, kad vidurkis iškraipomas pagal tikrąjį VWAP rodmenį, kaip aprašyta aukščiau.
Nors kai kurios institucijos gali pirkti, kai vertybinio popieriaus kaina yra žemesnė už VWAP, arba parduoti, kai ji yra didesnė nei VWAP, VWAP nėra vienintelis veiksnys, į kurį reikia atsižvelgti. Esant didelei tendencijai, kaina gali išlikti aukštesnė daugelį dienų, nenusileisdama žemiau VWAP ar tik retkarčiais. Todėl laukimas, kol kaina nukris žemiau VWAP, gali reikšti praleistą galimybę, jei kainos greitai kyla.
VWAP yra pagrįstas istorinėmis vertybėmis ir iš esmės neturi nuspėjamųjų savybių ar skaičiavimų.
