Pagrindiniai juda
Žvelgdamas į pirmą 2019 m. Pusmetį meluočiau, jei pasakyčiau ką nors kitą, išskyrus tai, kad tai buvo beprotiškai sėkmingi metai akcijų rinkoje. Vienas iš drąsinančių šio bėgimo aukščiau aspektų yra plūdrumas. Kiekvienas „S&P 500“ sektorius, išskyrus energetiką, kuriai tenka 7, 73% daugiau, yra teigiama teritorija, sudaryta iš dviejų skaitmenų per metus.
Tai galite pamatyti toliau pateiktoje sektorių palyginimo diagramoje, kurioje naudojami šie sektoriais paremti biržoje prekiaujami fondai (ETF), kuriuos valdo „State Street Global Advisors“:
- Technologijų pasirinkimo sektorius - SPDR fondas (XLK) Nekilnojamojo turto pasirinkimo sektorius - SPDR fondas (XLRE) Vartotojų nuožiūra pasirenkamas sektorius - SPDR fondas (XLY) Pramoninio pasirinkimo sektorius - SPDR fondas (XLI) Vartotojų sąsagos - Pasirinkite sektorių SPDR fondas (XLP) - Finansų pasirinkimo sektorius - SPDR fondas (XLF)) Komunalinės paslaugos Pasirinkite sektorių SPDR fondas (XLU) Medžiagos Pasirinkite sektorių SPDR fondas (XLB) Sveikatos priežiūra Pasirinkite sektorių SPDR fondas (XLV) Energijos rinkimo sektorius SPDR fondas (XLE)
Ko gero, labiausiai jaudinantis šios diagramos aspektas yra tai, koks birželio mėn. Akcijų rinka įgauna bulių pagreitį. Tai man sako, kad nebent pamatysime stebėtinai neigiamų naujienų artėjančio pajamų sezono metu, „Wall Street“ tendencija tęsis trečiąjį ketvirtį.
„S&P 500“
Tiek „S&P 500“, tiek „Dow Jones Industrial Average“ į Nepriklausomybės dienos atostogas pateko aukščiausiu visų laikų lygiu. „S&P 500“ šiuo metu sėdi 2 995, 82, o „Dow“ - 26 966.
Man bus įdomu pamatyti, kas nutiks rytoj, kai po atostogų vėl atsidarys turgus. Kadangi rinka bus atidaryta tik dieną, kol dar kartą neuždarys savaitgaliui, nenustebčiau pamatęs, kad „S&P 500“ ir „Dow“ konsoliduojasi santykinai mažoje apimtyje - panašiai kaip jie paprastai daro kitą dieną po Padėkos dienos. Galų gale yra didelė tikimybė, kad daugelis prekybininkų pasirinks prailgintas savaitgalio atostogas.
Vienintelis dalykas, galintis sutrikdyti Volstryto prailgintų savaitgalių planus, yra didelis Darbo statistikos biuro (BLS) siurprizas, kai jis praneša ne žemės ūkio darbuotojams mokamus atlyginimus ir vidutinius valandinius uždarbius.
Analitikų sutarimu siekiama, kad birželio mėn. Būtų sukurta 164 000 naujų darbo vietų. Remiantis ADP nefarminiais darbo užmokesčio skaičiavimais, kuriuos trečiadienį trūksta - jie rodo 102 000 naujų darbo vietų, palyginti su numatomais 140 000, niekas nenuostabu, jei BLS skaičius yra šiek tiek mažesnis nei tikėtasi, tačiau didelis praleidimas dėl neigiamos įtakos gali sukelti šiek tiek didesnį nepastovumą..
:
Prekyba ne ūkio darbo užmokesčio ataskaita
Pagrindiniai akcijų rinkos ir ekonomikos stebėjimo rodikliai
5 ataskaitos, turinčios įtakos JAV doleriui
Rizikos rodikliai - marža
Aš visada ieškau patvirtinimo apie prekybininkų požiūrį į Wall Street. Jei galiu patvirtinti, kad prekiautojai rutulingi, aš labiau pasitikiu savimi. Ir atvirkščiai, jei galiu patvirtinti, kad prekybininkai yra meškiški, labiau pasitikiu savo lokio perspektyva. Galų gale prekybininkai didina kainas.
Vienas iš mano mėgstamiausių būdų pamatyti, koks yra trumpalaikis prekybininkas, yra pažvelgti, kiek pinigų prekybininkai skolinasi norėdami įsigyti jų parduodamas akcijas. Remiantis Federalinės atsargų valdybos T taisykle, prekybininkai gali pasiskolinti iki 50% akcijų pirkimo kainos. Taigi, jei akcija kainuoja 100 USD, akcijų pirkimui turėsite sunaudoti tik 50 USD savo pinigų. Galite pasiskolinti kitus 50 USD.
Pinigų skolinimasis akcijų įsigijimui yra vadinamas supirkimu su marža, o pinigų suma, kurią pasiskolinote norėdami įsigyti akcijų, vadinama „maržos skola“. Stebėdami bendrą maržos skolos, naudojamos įsigyjant akcijas, sumą, galite gerai suprasti, kaip pasitikite prekybininkais. Pasitikintys prekybininkai linkę daugiau skolintis. Nervingi prekybininkai linkę skolintis mažiau.
Maržos skola 2018 m. Gegužę išaugo iki visų laikų aukščiausio lygio - 668 940 000 000 USD. Tada ji pradėjo konsoliduoti 2018 m. Viduryje. Tačiau iki 2018 m. Pabaigos maržinė skola pradėjo trauktis ir sumažėjo iki 607 645 000 000 USD spalio mėn., O vėliau nukrito iki paskutinės žemiausios 554 285 000 000 USD 2018 m. Gruodžio mėn.
Nuo 2018 m. Gruodžio mėn. Maržinės skolos lygis šoktelėjo pirmyn ir atgal, nes pakilo iki pastarojo meto žemiausio lygio. Įdomu tai, kad pagal nesenai paskelbtus Finansų pramonės reguliavimo tarnybos (FINRA) duomenis, maržos skola gegužę sumažėjo iki 568 751 000 000 USD - tai yra daugiau nei rodiklis atsitraukė per paskutinį kovo mėn. Susitraukimą.
Šis maržos skolos susitraukimas puikiai atitinka „S&P 500“ susitraukimą, kai gegužės pabaigoje jis baigė galvą ir pečius. Žinojimas, kad „S&P 500“ atsigavo ir birželio mėn. Pasiekė visų laikų rekordą, man sako, kad biržos maržinės skolos skaičius greičiausiai bus daug didesnis, nes prekybininkai, tikėtina, pasiskolino daug daugiau norėdami pasinaudoti mitingu.
FINRA paskelbia savo maržinės skolos duomenis praėjus mėnesiui po to, kai buvo paskelbtas faktas. Štai kodėl mes tik dabar matome gegužės duomenis. Turėsime palaukti iki paskutinės liepos savaitės, kad patvirtintume tai, ko tikiuosi pamatyti birželio mėnesio duomenyse. Tai daug žadantis ženklas „S&P 500“.
:
Kiek galiu pasiskolinti maržos sąskaitą?
Skirtumas tarp bendrojo ir grynojo pelno skirtumo
Kodėl investuotojų rekordiniai gerovės signalai kelia problemų
Bottom Line - fejerverkai Wall Street
Šiemet akcijų rinkoje jau matėme daugybę fejerverkų. Mėgaukitės fejerverkais šį vakarą lauke ir pasiruoškite dar daugiau, kad galėtumėte atvykti į Wall Street.
