Kas yra teigiamas tūrio indeksas (PVI)?
Teigiamos apimties indeksas (PVI) yra rodiklis, naudojamas atliekant techninę analizę, teikiančią signalus apie kainų pokyčius, pagrįstus teigiama prekybos apimties padidėjimu. PVI galima apskaičiuoti populiariems rinkos indeksams. Jis taip pat gali būti naudojamas analizuoti atskirų vertybinių popierių pokyčius. Tai padeda įvertinti tendencijos stiprumą ir galimai patvirtinti kainų pasikeitimą.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- PVI yra pagrįstas kainų pokyčiais, atsižvelgiant į tai, ar dabartinė apimtis yra didesnė nei ankstesnis laikotarpis. Jei tūris nedidėja kiekvienam laikotarpiui, PVI nekinta. PVI dažnai rodomas kaip slenkamasis vidurkis (kad būtų lengviau išlyginti jo judesius) ir lyginamas su vienerių metų vidurkiu (255 dienos). Prekiautojai stebi devynių periodų PVI slenkančio vidurkio (arba kito MA ilgio) santykį su 255 laikotarpio PVI slenkamasis vidurkis. Kai PVI viršija vienerių metų vidurkį, tai padeda patvirtinti kainų kilimą. Kai PVI nukrenta žemiau vienerių metų vidurkio, tai padeda patvirtinti kainų kritimą.
Teigiamo tūrio indekso (PVI) formulė yra:
Visiem, kas noklusina, tacu PVI = PPVI + YCP (TCP – YCP) × PPVI kur: PVI = teigiamas tūrio indeksasPPVI = ankstesnis teigiamas tūrio indeksasTCP = dabartinė uždarymo kainaYCP = vakar uždarymo kaina
Jei šiandien tūris yra mažesnis arba lygus vakar apimtims:
Visiem, kas noklusina, tacu PVI = Ankstesnis PVI
Kaip apskaičiuoti teigiamo tūrio indeksą (PVI)
- Jei šiandien tūris yra didesnis nei vakar, tada naudokite PVI formulę. Įveskite šios dienos ir vakar kainų duomenis kartu su ankstesniais PVI skaičiavimais.Jei nėra ankstesnio PVI skaičiavimo, naudokite kainos skaičiavimą nuo šiandien kaip ir ankstesnį PVI..Jei šiandien tūris nėra didesnis nei vakar, tada PVI tą dieną išlieka tas pats.
Ką jums sako pozityvaus tūrio indeksas (PVI)?
Paprastai PVI seka kartu su neigiamo tūrio indekso (NVI) apskaičiavimu. Kartu jie vadinami kainų kaupimo apimties rodikliais.
PVI ir NVI pirmą kartą sukūrė šeštajame dešimtmetyje Paulius Dysartas, kuris naudojo rinkos plotis rodiklius, tokius kaip išankstinio nuosmukio linija, kad sukurtų PVI ir NVI. PVI ir NVI rodikliai išpopuliarėjo po to, kai 1976 m. Jie buvo įtraukti į Normano Fosbacko knygą pavadinimu „Akcijų rinkos logika“, kuri išplėtė jų taikymą atskiriems vertybiniams popieriams.
Fosbacko tyrimas, apimantis laikotarpį nuo 1941 m. Iki 1975 m., Parodė, kad kai PVI yra mažesnis už vienerių metų vidurkį, meškos rinkos tikimybė yra 67%. Jei PVI viršija vienerių metų vidurkį, lokių rinkos tikimybė sumažėja iki 21%.
Apskritai prekybininkai stebės tiek PVI, tiek NVI rodiklius, kad suprastų rinkos tendencijas apimties atžvilgiu. PVI bus nepastovesni, kai tūris didės, o NVI - labiau nepastovus, kai tūris mažės.
Kadangi pagrindinis PVI veiksnys yra kaina, prekybininkai matys, kad PVI didėja, kai apimtis yra didelė, o kainos didėja. PVI sumažės, kai apimtys yra didelės, tačiau kainos mažėja. Todėl PVI gali būti signalas apie trumpalaikes ir meškos tendencijas.
Bendras įsitikinimas, kad didelės minios yra susijusios su minia. Kai PVI viršija vienerių metų slenkamąjį vidurkį (apie 255 prekybos dienas), tai rodo, kad minia yra optimistiška ir tai padeda didinti degalų kainas. Jei PVI nukrenta žemiau vienerių metų vidurkio, tai reiškia, kad minia sukasi pesimistiškai, o kainos mažėja arba jau vyksta.
Prekybininkai dažnai nubraižys devynių periodų slenkamąjį vidutinį (PV) PVI ir palygins jį su 255 laikotarpio slenkančiu vidutiniu PVI vidurkiu. Tada jie stebės santykius, kaip aprašyta aukščiau. Kryžminiai ženklai rodo galimus kainų pokyčius. Pvz., Jei PVI iš apačios pakyla virš 255 periodo MA, tai gali reikšti, kad vyksta naujas pakilimas. Šis pakilimas patvirtinamas tol, kol PVI neviršija vienerių metų vidurkio.
Turėkite omenyje aukščiau paminėtas tikimybes. PVI signalai nėra 100% tikslūs. Paprastai PVI, palyginti su vienerių metų MA, padeda patvirtinti tendencijas ir pasikeitimus, tačiau jis nebus teisingas visą laiką.
Kai kurie prekybininkai teikia pirmenybę neigiamam indeksui (NVI), o ne PVI arba naudoja juos kartu, kad padėtų patvirtinti vienas kitą. Priežastis ta, kad NVI žvelgia į mažesnio tūrio dienas, kurios yra susijusios su profesionalia prekybininko veikla, o ne minia. Todėl NVI parodo, ką daro „protingi pinigai“.
Skirtumas tarp teigiamo tūrio indekso (PVI) ir balanso tūrio (OBV)
Teigiamas kiekis yra kainos apskaičiavimas, remiantis tuo, ar dabartinės sesijos metu apimtis padidėjo, palyginti su ankstesne. Balanso apimtis - tai teigiama ir neigiama apimtis, skaičiuojama pagal tai, ar šiandien kaina buvo didesnė, ar mažesnė, nei vakar. Nors abu rodikliai lemia faktorių kiekį ir kainą, jie tai daro labai skirtingai. Kadangi skaičiavimai yra skirtingi, jie prekybininkams pateiks skirtingus prekybos signalus ir skirtingą informaciją.
Teigiamo tūrio indekso (PVI) naudojimo apribojimai
PVI seka minią, kurios veikla paprastai siejama su didesnio tūrio dienomis. Minia paprastai praranda pinigus arba mugėse prastai nei profesionalūs prekybininkai. Todėl PVI seka „ne protingus pinigus“. Siekiant geresnės kokybės signalų ir geresnio konteksto, ką veikia tam tikra rinka ar vertybiniai popieriai, PVI naudojamas kartu su NVI.
Atlikdamas istorinius testus, PVI padarė gerą darbą, norėdamas pabrėžti bulių ir lokių rinkos kainą. Nors jis nėra 100% tikslus… nieko nėra. Indikatorius gali būti linkęs į pjūklus, kai greitai įvyksta keli kryžmai, todėl sunku nustatyti tikrąją tendencijos kryptį remiantis vien rodikliu. PVI taip pat yra linkęs į kai kurias anomalijas. Pvz., Ji gali nuolat judėti žemyn, net jei kaina kyla agresyviai. Dėl šių priežasčių prekybininkams rekomenduojama naudoti PVI kartu su kainų veiksmų analize, kitais techniniais rodikliais ir esmine analize, jei ieškoma ilgesnės prekybos galimybių.
