Kas yra taurieji metalai?
Taurieji metalai yra terminas, skirtas klasifikuoti metalus, kurie laikomi retais ir (arba) turinčiais didelę ekonominę vertę. Didesnes šių metalų santykines vertes lemia įvairūs veiksniai, įskaitant jų retumą, naudojimą pramoniniuose procesuose ir kaip investicinę priemonę. Tarp investuotojų populiariausi taurieji metalai yra auksas, platina ir sidabras, o pramoniniuose procesuose naudojami taurieji metalai apima iridį, kuris naudojamas specialiuose lydiniuose, ir paladžio, kuris naudojamas elektronikoje ir chemijos pramonėje.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Tauriesiems metalams priskiriamos vertingos žaliavos, įskaitant auksą, sidabrą ir platiną. Auksas ir sidabras nuo seno buvo pripažinti vertingais metalais ir buvo geidžiami nuo senų senovės. Šiuolaikiniai investuotojai siekia, kad taurieji metalai būtų paskirstyti kaip portfelio diversifikatorius ir apsisaugotų nuo infliacijos. Prekybininkai ir investuotojai gali nusipirkti metalų naudodamiesi keliais mechanizmais, įskaitant fizinių tauriųjų metalų ar monetų nuosavybę, išvestinių finansinių priemonių rinkas ar metalų ETF.
Tauriųjų metalų supratimas
Investuotojai gali investuoti į tauriuosius metalus pirkdami materialųjį turtą, pirkdami tam tikro metalo ateities sutartis arba pirkdami akcijas viešai prekiaujamose įmonėse, užsiimančiose tauriųjų metalų tyrinėjimu ar gamyba. Investiciniai fondai ir biržoje prekiaujami fondai (ETF) taip pat siūlo įvairias strategijas, įskaitant lėšas, garantuojamas luitais, kalnakasybos įmonių portfelius ir finansinę svertą.
Taupieji metalai, kaip investicija, yra reikalingi norint paįvairinti portfelius ir kaip vertės kaupiklį, ypač siekiant apsisaugoti nuo infliacijos ir finansinio netikrumo laikais. Vienintelis populiariausias taurusis metalas investavimo tikslais yra auksas, po kurio eina sidabras, ir yra keletas variantų, kaip įgyti riziką.
Keli veiksniai lemia padidėjusį norą sukaupti blizgantį geltoną metalą:
- Sisteminės finansinės problemos: Kai bankai ir pinigai suvokiami kaip nestabilūs ir (arba) abejotinas politinis stabilumas, auksas dažnai buvo ieškomas kaip saugus vertės kaupiklis. Infliacija: kai reali akcijų, obligacijų ar nekilnojamojo turto rinkų grąžos norma yra neigiama, žmonės reguliariai naudojasi auksu kaip turtu, išlaikančiu jo vertę. Karas ar politinės krizės: Karas ir politiniai sukrėtimai visada kėlė žmones į aukso kaupimo režimą. Visą gyvenimą sutaupytos santaupos gali būti nešiojamos ir saugomos tol, kol jomis reikia prekiauti maisto produktais, pastoge ar saugiu perėjimu į mažiau pavojingą vietą.
Kaip prekiauti tauriaisiais metalais
Laikantis tauriųjų metalų
Tauriuosius metalus galima įsigyti ir laikyti juostelių ar monetų pavidalu. Paprastai aukso strypai turi labai mažą maržą, palyginti su neatidėliotina kaina, tačiau tai gali būti sudėtinga. Auksinės monetos, tokios kaip vienos uncijos Pietų Afrikos krugerrandai, taip pat prekiauja arti neatidėliotinų kainų ir suteikia daugiau lankstumo investuotojams, kurie perka ar parduoda mažesniais nei 400 trojos uncijų kiekiais, o tai yra standartinis aukso juostos dydis.
Prekybos ateities sandoriai
Ateities sandorių rinkoje prekiaujama labai įvairiomis prekėmis, įskaitant tauriuosius metalus. Ateities sandoriai suteikia investuotojams galimybę naudotis tauriųjų metalų pirkimo ar pardavimo priemonėmis, nustatytomis konkrečia kaina ir laiku ateityje. Į ateitį paprastai žiūrima kaip į spekuliacines transporto priemones, tačiau jos taip pat gali būti naudojamos fizinėms prekėms pirkti ir parduoti. Taip pat egzistuoja daugelio tauriųjų metalų pasirinkimo sandorių rinkos.
Kasybos įmonės
Kalnakasybos įmonės, kurių akcijomis prekiaujama viešai, siūlo tauriųjų metalų poveikį gamintojams, tačiau ši kategorija pranašesnė už kitas transporto priemones dėl įvairių iššūkių, įskaitant aukštą įmonės skolų lygį, didėjančias darbo sąnaudas ir aplinkosaugos problemas. Be atskirų rodiklių, individualių gamintojų pirkimas padidina riziką, palyginti su įvairiomis valdomis.
Bendri draugai
Investuotojams, norintiems diversifikuoti tauriųjų metalų gavybos įmonių pozicijas, yra daugybė investicinių fondų, siūlančių pozicijas įvairiose geografinėse vietose ir rinkų viršutinėse ribose. Investuotojai gali pasirinkti fondus, kurie apsiriboja akcijų paketu tam tikrose srityse arba investuoja visame pasaulyje, taip pat į didelius aukso kasybos koncernus ar jaunesnius gamintojus.
Fondai, kuriais prekiaujama biržoje
Plačiausią tauriųjų metalų investavimo strategijų spektrą galima rasti fonduose, kuriuose prekiaujama biržoje, su pasirinkimo galimybėmis, įskaitant jaunesnius ir vyresnius gamintojus, aukso lydinius ir svertą. ETF siūlo ne tik daugybę strategijų, bet ir kasdienio likvidumo pranašumą bei mažas sandorių išlaidas.
Tauriųjų metalų rizika
Kiekviena investicija susijusi su savo rizika. Nors jie gali būti saugūs, investuojant į tauriuosius metalus visada kyla tam tikra rizika. Metalo kainos gali kristi ekonominio tikrumo metu ir tai sumažins žmonių, kurie mėgsta daug investuoti į tauriųjų metalų rinką, kainą. Pardavimai gali būti iššūkis ekonominio svyravimo metu, nes kainos paprastai kyla. Gali būti sunku rasti fizinių metalų pirkėją.
Kita tauriųjų metalų kainų rizika apima tiekimo problemą. Kai paklausa auga, esamas pasiūla gali pradėti išeikvoti. Tai reiškia, kad gamintojai turės pateikti daugiau kiekvieno metalo į rinką. Jei trūksta mineralinių metalų, tai gali daryti spaudimą kainoms.
