Kas yra visų kapitalų fondas
Visų kapitalų fondas yra akcijų fondas, investuojantis į platų nuosavybės vertybinių popierių spektrą be jokių kapitalizacijos apribojimų.
Terminas „viršutinė riba“ yra sutrumpintas didžiosiomis raidėmis. Investicinė bendruomenė matuoja įmonės dydį pagal jos rinkos kapitalizaciją, kuri apskaičiuojama padauginus išleistų bendrovės akcijų skaičių iš dabartinės akcijų kainos. Paprastai įmonės apibūdinamos kaip mažos, vidutinės ar didelės.
„All-Cap Fund“ skaidymas
Visų kapitalizacijos fondų akcentuojamas ne konkretus kapitalizacijos stilius. Vietoj to, jis gali investuoti į visą rinkos kapitalizaciją. Nors nėra visuotinio sutarimo dėl tikslių įvairių rinkos viršutinių ribų apibrėžimų, šiuos parametrus galima gerai suderinti:
Milžinas arba „mega“ dangtelis: didesnė nei 200 milijardų dolerių
Didelis dangtelis: nuo 10 iki 200 milijardų dolerių
Vidutinis dangtelis: nuo 2 iki 10 milijardų dolerių
Mažas dangtelis: nuo 300 iki 2 milijardų dolerių
„Micro Cap“: mažiau nei 300 milijonų dolerių
Tikslinio kapitalizacijos fonduose šie pavadinimai gali informuoti investicinių fondų investuotojus apie fondo investavimo svarbą atsižvelgiant į įmonės dydį. Neinvestuojant kapitalizacija, visos kapitalizacijos fondai gali turėti ir kitus tikslinius investavimo stilius arba jie gali būti lankstūs fondai, orientuoti tik į kapitalo padidėjimą. Visų kapitalizacijos fondų investavimo tikslai ir strategijos gali labai skirtis.
Visų kapitalų fondo tikslai
Dėl plačios investicinių fondų visoms įmonėms gali prireikti didesnio investuotojų stebėjimo ir deramo kruopštumo. Dažnai šie fondai į savo fondo pavadinimą įtrauks tik viršutinę ribą, reikalaudami investuotojų įsigilinti į išsamią investavimo stiliaus informaciją. Registruoti fondai prospekte, pateiktame kartu su fondo registracijos ataskaita, turi pateikti išsamią informaciją apie savo investavimo tikslą ir strategiją.
Visų ribų fondai gali būti pasyviai arba aktyviai valdomi. Pasyviai valdomi visų kapitalų fondai gali suteikti investuotojams visą rinkos įtaką, naudodamiesi tokiais indeksais kaip „Dow Jones“ JAV bendros akcijų rinkos indeksas ir „Wilshire 5000“ indeksas.
Aktyviai valdomi visų kapitalų fondai, siekdami kapitalo prieaugio, dažnai laikosi tikslingesnio požiūrio. Įprastas visų kapitalų fondų investavimo stilius gali apimti augimą, vertę ir pajamas. Kiekvienas iš jų naudoja aktyvią analizę, siekdamas nustatyti geriausius rezultatus turinčias akcijas ir pasiekti kapitalo prieaugį. Didelė visuotinės kapitalizacijos fondų visuma taip pat daro patrauklų alternatyvius valdymo stilius, tokius kaip ilgosios / trumposios strategijos. Alternatyvūs vadybininkai gali naudoti finansinį svertą ir išvestines finansines priemones siekdami aukštos rinkos grąžos per visus rinkos ciklus. Ilgų / trumpų fondų atveju investicijų valdytojai siekia užimti ilgas pozicijas akcijų, kurios, jų manymu, ir toliau bus geresnės, tuo pat metu išplėsdamos investavimo galimybes, įtraukdamos ir trumpų pozicijų užėmimą vertybinių popierių akcijose, kurios, jų manymu, trumpalaikėje ir ilgalaikėje perspektyvoje bus prastesnės. Kai kurie fondai taip pat gali išplėsti tinkamas investicijas į tarptautines rinkas, kurios gali suteikti dar didesnę platumą ir įvairesnę visatą.
Federacinis MDT visų kapitalų fondas
Visų kapitalizuotų fondų kategorijoje Federacinis MDT visų kapitalų fondas buvo didžiausias 2018 m. Rezultatus. 2018 m. Sausio 29 d. Fondo grąža buvo 8, 23%. Fondas yra palyginamas su „Russell 3000“ indeksu. Jis investuoja naudodamas pagrindinį kiekybinį procesą, kuriuo siekiama užtikrinti ilgalaikį kapitalo padidėjimą.
