Dažnai pamirštamas prekybos aspektas yra tai, kiek valiutos, akcijų ar prekių reikia sukaupti prekybai. Prekybininkai dažnai pasirenka atsitiktinį pozicijos dydį. Jie gali užtrukti daugiau, jei jaučiasi „tikrai tikri“ dėl prekybos, arba gali užtrukti mažiau, jei jaučiasi šiek tiek pamaloninti. Tai nėra tinkami būdai nustatyti padėties dydį. Prekybininkas taip pat neturėtų atsižvelgti į nustatytą pozicijos dydį visomis aplinkybėmis, nepriklausomai nuo to, kaip susiformuoja prekyba, ir toks prekybos stilius ilgainiui gali sukelti nepakankamą rezultatą. Pažvelkime, kaip iš tikrųjų turėtų būti nustatytas pozicijos dydis.
Kas turi įtakos pozicijos dydžiui
Pirmas dalykas, kurį turime žinoti, kad galėtume iš tikrųjų nustatyti savo pozicijos dydį, yra prekybos sustabdymo lygis. Stotelės neturėtų būti nustatomos atsitiktiniais lygiais. Stotelė turi būti išdėstyta loginiu lygiu, kur jis pasakys prekybininkui, kad jie suklydo dėl prekybos krypties. Mes nenorime sustoti ten, kur ją lengvai galėtų paskatinti normalūs rinkos pokyčiai.
Kai turėsime sustabdymo lygį, dabar žinome riziką. Pvz., Jei žinome, kad mūsų taškas yra 50 taškų nuo įvežimo kainos, susijusios su prekyba forex (arba tarkime, kad akcijų ar prekių prekyboje yra 50 centų), dabar galime pradėti nustatyti savo pozicijos dydį. Kitas dalykas, į kurį turime atkreipti dėmesį, yra mūsų sąskaitos dydis. Jei turite mažą sąskaitą, turėtumėte rizikuoti ne daugiau kaip 1% –3% savo sąskaitos prekyboje.
Tarkime, kad prekybininkas turi 5000 USD prekybos sąskaitą. Jei prekybininkas rizikuoja 1% tos sąskaitos prekyboje, tai reiškia, kad jis gali prarasti 50 USD dėl prekybos, tai reiškia, kad prekybininkas gali pasiimti vieną mažą lotą. Jei prekiautojo sustabdymo lygis bus pasiektas, prekybininkas vienoje mini partijoje bus praradęs 50 taškų arba 50 dolerių. Jei prekybininkas naudoja 3% rizikos lygį, jis gali prarasti 150 USD (tai yra 3% sąskaitos). Tai reiškia, kad su 50 taškų sustojimo lygiu jis ar ji gali pasiimti tris mažas partijas. Jei prekybininkas bus sustabdytas, jis / ji bus praradęs 50 taškų ant trijų mažų partijų arba 150 USD.
Vertybinių popierių rinkoje rizikuodami 1% savo sąskaitos prekyboje reikštų, kad prekybininkas gali paimti 100 akcijų, kurių sustabdymo lygis yra 50 centų. Jei bus sustabdyta kaina, tai reikštų, kad prekyboje bus prarasta 50 USD arba 1% visos sąskaitos. Šiuo atveju prekybos rizika buvo sumažinta nedidelėje sąskaitos dalyje, o pozicijos dydis buvo optimizuotas šiai rizikai.
Alternatyvūs padėties nustatymo būdai
Didesnėms sąskaitoms yra keli alternatyvūs metodai, kuriuos galima naudoti norint nustatyti pozicijos dydį. Asmuo, prekiaujantis 500 000 arba 1 milijono dolerių sąskaita, ne visada nori rizikuoti 5000 ar daugiau dolerių (1% iš 500 000 dolerių) kiekvienoje prekyboje. Jie gali užimti daug pozicijų rinkoje, faktiškai negali panaudoti viso savo kapitalo arba gali turėti problemų dėl didelių pozicijų likvidumo. Tokiu atveju taip pat galima naudoti fiksuotą dolerį.
Tarkime, prekybininkas, turintis tokio dydžio sąskaitą, nori rizikuoti tik 1 000 USD. Jis arba ji vis dar gali naudoti aukščiau paminėtą metodą. Jei atstumas iki stotelės nuo įvažiavimo kainos yra 50 taškų, prekybininkas gali paimti 20 mažų partijų arba 2 standartines partijas.
Akcijų rinkoje prekybininkas galėjo paimti 2 000 akcijų, o stotelė būtų 50 centų nuo įėjimo kainos. Jei bus sustabdyta stotelė, prekybininkas bus praradęs tik 1000 USD, kuriuos jis ar ji norėjo rizikuoti prieš pradėdamas prekybą.
Dienos stotelių lygiai
Kitas aktyvių ar visą darbo dieną dirbančių prekybininkų pasirinkimas yra naudoti dienos sustojimo lygį. Kasdienis sustojimas leidžia prekybininkams, kuriems reikia priimti sekundžių sprendimus ir kuriems reikia lankstumo priimant sprendimus dėl dydžio nustatymo. Kasdienis sustojimas reiškia, kad prekybininkas nustato maksimalią pinigų sumą, kurią gali prarasti per dieną, savaitę ar mėnesį. Jei prekybininkai praranda šį iš anksto nustatytą ar didesnį kapitalo kiekį, jie nedelsdami išeis iš visų pozicijų ir nutraukia prekybą likusią dienos, savaitės ar mėnesio dieną. Prekybininkas, naudojantis šį metodą, turi turėti teigiamų rezultatų.
Patyrusių prekybininkų nuostolis per dieną gali būti maždaug lygus jų vidutiniam dienos pelningumui. Pvz., Jei prekybininkas vidutiniškai uždirba 1 000 USD per dieną, jis arba ji turėtų nustatyti artimą šiam skaičiui dienos sustojimo nuostolius. Tai reiškia, kad pralošusi diena neišnaikins pelno iš daugiau nei vienos vidutinės prekybos dienos. Šis metodas taip pat gali būti pritaikytas atspindėti kelių dienų, savaitės ar mėnesio prekybos rezultatus.
Prekiautojams, turintiems pelningą prekybos istoriją arba kurie ypač aktyviai prekiauja visą dieną, dienos sustojimo lygis suteikia laisvę priimti sprendimus dėl pozicijos dydžio skrydžio metu visą dieną ir vis tiek kontroliuoti bendrą riziką. Daugelis prekybininkų, naudojančių kasdienį sustojimą, vis tiek apribos riziką iki labai nedidelės savo sąskaitos procentinės dalies kiekvienoje prekyboje, stebėdami pozicijų dydžius ir pozicijos keliamą riziką.
Naujokas prekybininkas, turintis mažai prekybos istoriją, taip pat gali pritaikyti kasdienio sustabdymo nuostolių metodą kartu naudodamas tinkamą pozicijos dydį - nustatomą atsižvelgiant į prekybos riziką ir jo bendrą sąskaitos likutį.
Esmė
Norėdami pasiekti teisingą pozicijos dydį, pirmiausia turime žinoti savo sustabdymo lygį ir procentinę ar dolerinę sąskaitos sumą, kurią norime rizikuoti prekyboje. Kai juos nustatysime, galime apskaičiuoti savo idealios padėties dydį.
