Kas buvo „WorldCom“?
„WorldCom“ buvo ne tik didžiausias apskaitos skandalas Jungtinių Valstijų istorijoje - tai buvo ir vienas didžiausių visų laikų bankrotų. Apreiškimas, kad telekomunikacijų milžinė „WorldCom“ ruošė savo knygas, kilo ant „Enron“ ir „Tyco“ sukčiavimų, kurie sukrėtė finansų rinkas. Tačiau dėl „WorldCom“ sukčiavimo jie netgi buvo pavėsyje.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- „WorldCom“ buvo telekomunikacijų įmonė, kuri 2002 m. Bankrutavo po masinio apskaitos apgaulės. „WorldCom“ išlieka didžiausias apskaitos skandalas JAV istorijoje ir vienas didžiausių bankrotų. Dėl šio skandalo buvęs generalinis direktorius Bernardas Ebbersas buvo nuteistas 25 metams. kalėjime, o buvęs finansų direktorius Scottas Sullivanas buvo nuteistas penkeriems metams.
„WorldCom“ ir Bernie Ebbers supratimas
„WorldCom“ tapo apskaitos apgaulės raktiniu žodžiu ir įspėjimu investuotojams, kad kai viskas atrodo per daug gerai, kad būtų tiesa, jie tiesiog gali būti. Jos generalinis direktorius Bernie'as Ebbersas - didesnis nei gyvas asmuo, kurio prekės ženklas buvo kaubojiški batai ir dešimties galonų skrybėlė - pastatė kompaniją į vieną iš pirmaujančių Amerikos tolimų telefonų kompanijų įsigyjant kitas telekomunikacijų bendroves. „Dotcom“ burbulo viršūnėje jo rinkos vertė išaugo iki 175 milijardų dolerių.
Kai technologijų bumas pasuko įpusėjus ir kompanijos sumažino išlaidas telekomunikacijų paslaugoms ir įrangai, „WorldCom“ ėmėsi apskaitos gudrybių, kad išlaikytų vis didėjančio pelningumo išvaizdą. Tuo metu daugelis investuotojų įtarė Ebberso istoriją, ypač po „Enron“ skandalo, kilusio 2001 m. Vasarą.
Netrukus po to, kai Ebbersas buvo priverstas atsistatydinti iš generalinio direktoriaus pareigų 2002 m. Balandžio mėn., Paaiškėjo, kad 2000 m. Jis pasiskolino 400 milijonų dolerių iš Amerikos banko, kad padengtų garantinius įkainius, panaudodamas įkaitas savo „WorldCom“ akcijomis. Dėl to Ebbersas prarado likimą. 2005 m. Jis buvo nuteistas už sukčiavimą vertybinių popierių srityje ir nuteistas 25 metams kalėjimo.
Knygų virimas
Tai nebuvo sudėtingas sukčiavimas. Norėdami paslėpti mažėjantį pelningumą, „WorldCom“ padidino grynąsias pajamas ir grynųjų pinigų srautus, apskaitant išlaidas kaip investicijas. Kapitalizuodamas išlaidas, jis padidino pelną maždaug 3 milijardais dolerių 2001 m. Ir 797 milijonais dolerių 2002 m. Pirmojo ketvirčio, o pelnas buvo 1, 4 milijardo dolerių, o ne grynasis nuostolis.
„WorldCom“ pateikė bankroto bylą 2002 m. Liepos 21 d., Praėjus tik mėnesiui po to, kai jos auditorius Arthur Andersen buvo nuteistas už kliūtis vykdyti teisingumą už dokumentų, susijusių su Enron auditu, suskaidymą. Vėliau paaiškėjo, kad Arthuras Andersenas, kuris auditavo „WorldCom“ 2001 m. Finansinę atskaitomybę ir peržiūrėjo „WorldCom“ 2002 m. Pirmojo ketvirčio knygas, vėliau nekreipė dėmesio į „WorldCom“ vadovų atsiminimus, informuojančius juos, kad netinkamai apskaitant išlaidas įmonė padidina pelną.
Šis korporatyvinių nusikaltimų paplitimas paskatino 2002 m. Liepos mėn. Priimti Sarbaneso-Oxley aktą, kuris sugriežtino informacijos atskleidimo reikalavimus ir baudas už apgaulingą apskaitą. Po to „WorldCom“ paliko apskaitos įmonių, investicinių bankų ir kredito reitingų agentūrų reputaciją, kuri dar nebuvo visiškai pašalinta.
Norėdami paslėpti mažėjantį pelningumą, „WorldCom“ padidino grynąsias pajamas ir grynųjų pinigų srautus, įrašydama išlaidas kaip investicijas ir 2002 m. Pirmąjį ketvirtį pateikdama 1, 4 milijardo JAV dolerių pelną, o ne grynuosius nuostolius.
Iškritimas
Bernardas Ebbersas buvo nuteistas dėl devynių vertybinių popierių sukčiavimo atvejų ir 2005 m. Nuteistas 25 metams kalėjimo. Buvęs finansų direktorius Scottas Sullivanas gavo penkerių metų kalėjimo bausmę po to, kai prisipažino kaltas ir davė parodymus prieš Ebbersą. 2019 m. Gruodžio 18 d., Pasibaigus 14 metų bausmės, Ebbersas dėl sveikatos priežasčių buvo paleistas į laisvę anksčiau laiko.
„Citigroup“, „JP Morgan“ ir „GE Capital“ turimų skolininkų lėšų dėka įmonė išliks kaip tęstinė įmonė, kai 2003 m. Ji bankrutavo kaip MCI - 1997 m. Įsigijo telekomunikacijų bendrovė „WorldCom“. Tačiau dešimtys tūkstančių darbuotojų prarado darbą.
Neprisiimdami atsakomybės, buvę „Worldcom“ bankai, įskaitant „Citigroup“, „Bank of America“ ir „JP Morgan“, atsiskaitytų su kreditoriais už 6 milijardus dolerių. Iš šios sumos apie 5 milijardai dolerių atiteko firmos obligacijų savininkams, o likusi dalis - buvusiems akcininkams. Susitarime su Vertybinių popierių ir biržos komisija naujai suformuota MCI sutiko sumokėti akcininkams ir obligacijų savininkams 500 mln. USD grynaisiais ir 250 mln. USD MCI akcijomis.
