„We Company“, geriau žinoma kaip „WeWork“, rugpjūčio 14 d. Pateikė savo prospektą potencialiems investuotojams į būsimąjį IPO.
Niujorke įsikūrusį bendro darbo kosmoso paslaugų teikėją 2010 m. Įkūrė Adam Nuemann ir Miguel McKelvey. Turėdamas apie 528 vietas ir 527 000 narių visame pasaulyje, jis neseniai pertvarkė savo veiklą ir paįvairino biurų nuomą, pridėdamas naujų verslo sričių, tokių kaip kartu gyvenančiose rezidencijose „WeLive“ ir švietimo platformoje „WeGrow“, kuriai vadovauja Nuemann'o žmona Rebekah Paltrow.
Kai „The We Co“ ruošiasi viešai skelbti, kai kurie nerimauja dėl bendrovės nuostolių. Paskutiniame privataus finansavimo etape ji įvertino 47 milijardų dolerių sumą. Kaip ir aukštaūgių milžinų „Uber“ ir „Lyft“, aukštas „We Co.“ vertinimas eina kartu su dideliais nuostoliais - 1, 8 milijardo dolerių nuo 1, 8 milijardo dolerių pajamų 2018 m. per metus iki 905 mln. USD per pirmąjį pusmetį, pajamos padidėjo 100% ir sudaro 1, 54 mlrd. USD. Ji pasinaudoja savo rinkos galimybe už 1, 6 trilijono JAV dolerių.
Vis dėlto vienas iš labiausiai lauktų metų IPO siekia padaryti turtingesnius kai kuriuos didžiuosius jos akcininkus. Oficialiuose dokumentuose atsispindi didžiausių „WeWork“ akcininkų akcijų paketai. Šių akcijų vertė priklausys nuo pradinės IPO kainos, kuri dar turi būti nustatyta.
Adomas Nuemanas
Per įregistruoti 2019 m. rugpjūčio 14 d. SEC, „WeWork“ generalinis direktorius ir vienas iš įkūrėjų Adam Nuemann turi 2, 5 mln. A klasės akcijų, 112, 5 mln. B klasės akcijų ir 100% daugiau nei 1 mln. C klasės akcijų. Jis turi daugumą balsavimo teisių, todėl įmonė tampa „kontroliuojama įmone“ pagal korporacijos valdymo taisykles.
"Adomas turės galimybę kontroliuoti klausimų, pateiktų mūsų akcininkams tvirtinti, rezultatus, įskaitant mūsų direktorių rinkimus. Mes, kaip bendrovės įkūrėjo vadovaujama įmonė, manome, kad ši balsavimo struktūra suderina mūsų interesus kuriant akcininko vertę", - sakė p. padavimas.
„Nuemann“ kontroliuoja „WE Holdings LLC“ kartu su „WeWork“ įkūrėju Migueliu McKelvey. Atskiras subjektas yra didžiausias „We Co.“ akcininkas ir jam priklauso didelis procentas „Nuemman“ akcijų, taip pat „McKelvey“ akcijų. „Nuemann“ kontroliuoja visas „WE Holding LLC“ akcijų balsavimo teises.
„SoftBank“
Japonijos konglomeratas „SoftBank“ yra antras pagal dydį „We Co.“ akcininkas. Pirmininko pavaduotojas Ronas Fišeris yra vykdomasis asmuo, žinomas dėl dalyvavimo įmonės kelių milijardų dolerių investicijose į nekilnojamojo turto nuomos bendrovę.
Sausio mėn. Buvo pranešta, kad „SoftBank“ 100 milijardų JAV dolerių vertės „Vision Fund“ numetė savo planą išpumpuoti 16 milijardų dolerių į „WeWork“. Sandorio iškritimas sutapo su technologijų akcijų mažėjimu ir rinkos neramumais. 2017 metais „SoftBank“ ir jo didžiulis „Vision Fund“ į „WeWork“ investavo 4, 4 milijardo dolerių, o bendrovė turi dvi valdybos vietas. Po 2 milijardų dolerių investicijų 2019 m., „SoftBank“ į įmonę investavo daugiau nei 10 milijardų dolerių.
Remiantis naujausia „S-1“ paraiška, „SoftBank“ valdo beveik 114 milijonų A klasės akcijų.
Lyginamasis indeksas
„Benchmark Capital“ yra ankstyvosios stadijos rizikos įmonė, įkurta 1995 metais. Sėkmingos ankstesnės investicijos apima „eBay“, „Uber“ ir „Dropbox“. Generalinis partneris Bruce'as Dunlevie yra rizikos kapitalo įmonės atstovas už investicijas į „We Co“.
Kiekvienai bendrovės S-1 paraiškai „Benchmark“ priklauso beveik 33 milijonai A klasės akcijų.
JPMorgan
Pagrindinis JAV bankas „JPMorgan Chase & Co.“ (JPM) turi ilgalaikius ryšius su „We Co“ ir jo įkūrėju. JPMorgan generalinis direktorius Jamie Dimonas yra Adomo Nuemanno patarėjas, jo įmonė prieš penkerius metus pirmą kartą įsigijo „WeWork“ akcijų paketą. Bankas suteikė daugiau lėšų „We Co“ nei bet kuris kitas skolintojas, padėdamas jam tapti savo pramonės lyderiu. „JPMorgan“ savo įkūrėjui išleido beveik 40 mln. USD hipotekų. Tuomet nenuostabu, kad „Wall Street“ milžinas yra „WeWork“ IPO platintojų bankas. Atsižvelgiant į tai, kad viešas pasiūlymas pritrauks mažiausiai 3 milijardus dolerių, JPMorgan ketina prisidėti 800 milijonų dolerių prie 6 milijardų dolerių skolos finansavimo, kurį planuoja „WeWork“.
Remiantis naujausia „S-1“ paraiška, „JPMorgan“ privataus kapitalo fondai kartu valdo 18, 5 mln. A klasės akcijų.
