Dešimtojo dešimtmečio viduryje „Nicolellis“ asortimento barus sukūrė Vicente Nicolellis, Brazilijos prekybininkas ir brokeris, kuris daugiau nei dešimtmetį praleido prie prekybos stalo San Paule. Tuo metu vietinės rinkos buvo labai nepastovios, ir Nicolellis susidomėjo būdų, kaip nepastovumą išnaudoti savo naudai, kūrimu. Jis tikino, kad kainų pokyčiai yra labai svarbūs norint suprasti ir naudoti nepastovumą. Jis sukūrė diapazono juostas, kad būtų atsižvelgiama tik į kainą, ir taip pašalinamas laikas nuo lygties.
Nicolellis nustatė, kad juostos, pagrįstos tik kaina, o ne laiku ar kitais duomenimis, pateikė naują būdą apžvelgti ir panaudoti rinkų nepastovumą. Šiandien „Range Bars“ yra naujas bloko vaikas ir populiarėja kaip priemonė, kuria prekybininkai gali naudotis aiškindami kintamumą ir pateikdami tinkamu laiku sudarytus sandorius.
Skaičiavimo diapazono juostos
Diapazono juostose atsižvelgiama tik į kainą; todėl kiekviena juosta žymi nurodytą kainos judėjimą. Prekiautojai ir investuotojai gali būti susipažinę su juostų lentelių peržiūra pagal laiką ; pavyzdžiui, 30 minučių diagrama, kurioje viena juosta rodo kainų aktyvumą kiekvienam 30 minučių laikotarpiui. Laiko grafikai, tokie kaip šiame pavyzdyje esanti 30 minučių diagrama, kiekvienos prekybos sesijos metu visada atspausdins tą patį skaičių juostų, neatsižvelgiant į kintamumą, apimtį ar bet kurį kitą veiksnį. Kita vertus, „Range Bars“ prekybos sesijos metu gali spausdinti bet kokį skaičių juostų: didesnio nepastovumo metu spausdins daugiau juostų; atvirkščiai, mažesnio nepastovumo laikotarpiais atspausdins mažiau juostų. Prekybos sesijos metu sukurtų diapazonų juostų skaičius taip pat priklausys nuo diagramos priemonės ir nurodyto diapazono juostos kainos pokyčio.
Trys diapazonų juostų taisyklės:
- Kiekvienoje diapazono juostoje turi būti aukštas / žemas diapazonas, lygus nurodytam diapazonui. Kiekviena diapazono juosta turi būti atidaryta už ankstesnio juostos aukšto / žemo diapazono ribų.Kiekviena diapazono juosta turi užsidaryti aukštoje arba žemoje.
„Range Bars“ nustatymai
Kainų svyravimo laipsnio nurodymas kuriant diapazonų juostą nėra visiems tinkamas procesas. Skirtingos prekybos priemonės juda įvairiais būdais. Pvz., Aukštesnės kainos akcijų, tokių kaip „ Google“ („Nasdaq: GOOG“) dienos diapazonas gali būti septyni doleriai; žemesnės kainos akcijos, tokios kaip „Blackberry Limited“ (NYSE: BB), gali pakisti tik tam tikra procentinė dalis per įprastą dieną. „Blackberry Limited“ yra įmonė, anksčiau vadinta „Research In Motion“ (ji tokia vadinama toliau pateiktose lentelėse). Įprasta, kad aukštesnės kainos prekybos priemonės patiria didesnius vidutinius dienos kainų diapazonus. 1 paveiksle pavaizduota „Google“ ir „Blackberry“ su 10 centų diapazono juostomis. Pusę „Google“ prekybos sesijos (9:30 - 13:00 EST) vos galima suspausti, kad tilptų viename ekrane, nes jos paros diapazonas yra daug didesnis nei „Blackberry“, todėl sukuriama dar daugiau 10 centų diapazono juostų.
„Google“ ir „Blackberry“ yra dviejų akcijų, kuriomis prekiaujama labai skirtingomis kainomis, pavyzdys, todėl gaunami aiškūs vidutiniai dienos kainų intervalai. Reikėtų pažymėti, kad nors iš tikrųjų tiesa, kad brangių prekybos priemonių vidutinis dienos kainų diapazonas gali būti didesnis nei tų, kurių kaina mažesnė, instrumentai, kuriais prekiaujama maždaug ta pačia kaina, taip pat gali turėti labai skirtingą nepastovumą. Nors mes galėtume visur pritaikyti tuos pačius diapazono juostų parametrus, naudingiau yra nustatyti tinkamą kiekvienos prekybos priemonės intervalo nustatymą.
Vienas tinkamų parametrų nustatymo metodas yra atsižvelgti į prekybos priemonės vidutinį dienos intervalą. Tai gali būti padaryta stebint arba naudojant tokius rodiklius kaip vidutinis tikrasis diapazonas (ATR) dienos diagramos intervale. Kai bus nustatytas vidutinis dienos intervalas, to diapazono procentas galėtų būti naudojamas norint nustatyti norimą diapazono juostos kainų diapazoną. (Sužinokite daugiau apie ATR vertinant matuojant kintamumą su vidutiniu tikru diapazonu .)
Kitas aspektas yra prekybininko stilius. Trumpalaikiams prekybininkams gali būti įdomiau ieškoti mažesnių kainų pokyčių, todėl jie gali būti linkę į mažesnio diapazono juostos nustatymą. Ilgesnės trukmės prekybininkams ir investuotojams gali reikėti diapazono juostos nustatymų, pagrįstų didesniais kainų pokyčiais. Pavyzdžiui, dienos metu prekybininkas gali žiūrėti 10 centų (.01) diapazono juostą „McGraw-Hill Companies“ (MHP). Tai leistų prekybininkui stebėti reikšmingus kainų pokyčius, vykstančius vienos prekybos sesijos metu. Priešingai, investuotojas gali norėti vieno dolerio (1, 0) diapazono juostos nustatymo „McGraw-Hill“ (MHP). Tai padėtų atskleisti kainų pokyčius, turinčius reikšmės ilgalaikiam prekybos ir investavimo stiliui.
Prekyba „Range Bars“
Diapazono juostos gali padėti prekybininkams žiūrėti kainą į „konsoliduotą“ formą. Didelę dalį triukšmo, kuris kyla, kai kainos svyruoja pirmyn ir atgal tarp siaurų diapazonų, galima sumažinti iki vienos ar dviejų juostų. Taip yra todėl, kad nauja juosta nebus spausdinama, kol nebus įvykdytas visas nurodytas kainų diapazonas. Tai padeda prekybininkams atskirti, kas iš tikrųjų vyksta dėl kainos. Kadangi diapazono juostų diagramos pašalina daug triukšmo, jos yra labai naudingos diagramos, kuriomis galima brėžti tendencijų linijas. Palaikymo ir pasipriešinimo sritis galima pabrėžti pritaikant horizontalias tendencijų linijas; tendencijų periodus galima išryškinti naudojant tendencijų aukštyn ir žemyn tendencijas.
2 paveiksle pavaizduotos tendencijos, taikomos euro / JAV dolerio Forex poros.001 diapazono juostų diagramai. Horizontalios tendencijų linijos lengvai parodo prekybos intervalus, o kainų pokyčiai, vykstantys per šias sritis, dažnai būna galingi. Paprastai kuo daugiau kartų svyruoja pirmyn ir atgal tarp diapazono, tuo galingesnis žingsnis gali judėti, kai tik sulaužoma kaina. Tai laikoma teisinga palietimų, esančių aukštyn ir žemyn, atžvilgiu: kuo daugiau kartų kaina paliečia tą pačią tendencijų liniją, tuo didesnis potencialas gali judėti, kai tik kainos pasklinda.
3 paveiksle pavaizduotas kainų kanalas, nubrėžtas kaip dvi lygiagrečios mažėjimo tendencijos „Google“ 1 diapazono juostų diagramoje. Čia mes panaudojome 1 diapazono juostą (kai kiekviena juosta prilygsta 1 USD kainos judėjimui), kuri geriau pašalina „papildomus“ kainų pokyčius, kurie buvo matyti 1 paveiksle, naudojant 10 centų diapazono juostos nustatymą. Kadangi kai kurie konsoliduojantys kainų pokyčiai pašalinami naudojant didesnio diapazono juostų nustatymą, prekybininkai gali lengviau pastebėti kainų pokyčius. „Trendlines“ yra natūralus, tinkamas diapazono juostų lentelėms; esant mažiau triukšmo, tendencijas gali būti lengviau nustatyti.
Interpretuojant nepastovumą naudojant diapazonų juostas
Nepastovumas reiškia kainų svyravimo laipsnį prekybos priemonėje. Kadangi rinkos prekiauja siauru diapazonu, spausdinama mažiau diapazonų juostų, atspindinčių sumažėjusį nepastovumą. Kai kaina pradės išbristi iš prekybos intervalo, padidėjus nepastovumui, atspausdins daugiau diapazono juostų. Tam, kad diapazono juostos taptų prasmingos kaip kintamumo matas, prekybininkas turi praleisti laiką stebėdamas tam tikrą prekybos instrumentą su pritaikytu konkrečiu diapazono juostos nustatymu. Atidžiai stebėdamas prekybininkas gali pastebėti subtilius juostų laiko pokyčius ir jų spausdinimo dažnį. Kuo greičiau juostos spausdinamos, tuo didesnis kainų svyravimas; kuo lėčiau juostos spausdinamos, tuo mažesnis kainų svyravimas. Padidėjusio svyravimo laikotarpiai dažnai reiškia prekybos galimybes, nes gali prasidėti nauja tendencija.
Išvada
Nors diapazono juostos nėra tam tikras techninis rodiklis, tačiau jos yra naudinga priemonė, kuria prekybininkai gali naudotis norėdami nustatyti tendencijas ir aiškinti nepastovumą. Kadangi diapazono juostose atsižvelgiama tik į kainą, o ne į laiką ar kitus veiksnius, jie prekybininkams suteikia naują požiūrį į kainų aktyvumą. Praleisti laiką stebint diapazonų juostas yra geriausias būdas nustatyti naudingiausius tam tikros prekybos priemonės ir prekybos stiliaus parametrus ir nustatyti, kaip efektyviai juos pritaikyti prekybos sistemoje.
Susijusius rodmenis skaitykite duomenimis pagrįstų dienos diagramų ir prekybos be triukšmo pranašumais .
