Rizikos vengimas ir jos mažinimas: apžvalga
Rizikos vengimas ir rizikos mažinimas yra du rizikos valdymo būdai. Rizikos vengimas yra bet kokio pavojaus, kuris gali sukelti nuostolius, pašalinimas, o rizikos sumažinimas susijęs su galimo nuostolio tikimybės ir sunkumo sumažinimu.
Pagrindiniai išvežamieji daiktai
- Rizikos vengimas nevykdo jokios veiklos, kuri gali kelti riziką. Rizikos mažinimu siekiama sušvelninti galimus nuostolius, tuo pačiu užsiimant potencialiai rizikingu finansiniu elgesiu.
Rizikos vengimas
Rizikos vengimas nėra jokios veiklos, kuri gali kelti riziką, atlikimas. Rizikos vengimo metodika bandoma sumažinti pažeidžiamumą, kuris gali kelti grėsmę. Rizikos galima išvengti ir ją sumažinti galima įgyvendinant politiką ir procedūras, mokymą ir švietimą bei įgyvendinant technologijas.
Pavyzdžiui, tarkime, kad investuotojas nori įsigyti akcijų naftos kompanijoje, tačiau per pastaruosius kelis mėnesius naftos kainos smarkiai krito. Yra politinė rizika, susijusi su naftos gavyba, ir kredito rizika, susijusi su naftos kompanija. Jis įvertina riziką, susijusią su naftos pramone, ir nusprendžia vengti domėtis įmone. Tai vadinama rizikos vengimu.
Rizikos mažinimas
Viena vertus, sumažinant riziką siekiama sumažinti galimus nuostolius. Pavyzdžiui, tarkime, kad šis investuotojas jau turi naftos atsargų. Naftos gavyba susijusi su politine rizika, o atsargos patiria didelę nesistemingą riziką. Jis gali sumažinti riziką, diversifikuodamas savo portfelį, pirkdamas atsargas kitose pramonės šakose, ypač tose, kurios linkusios judėti priešinga naftos akcijų krypčiai.
Norėdamas įsitraukti į rizikos valdymą, asmuo ar organizacija turi įvertinti ir suprasti savo įsipareigojimus. Šis finansinės rizikos įvertinimas yra vienas iš svarbiausių ir sunkiausių rizikos valdymo plano aspektų. Tačiau norint užtikrinti gerovę kieno nors turtui svarbu įsitikinti, kad suprantate visą savo rizikos sritį.
Tarkime, kad investuotojas įvairina savo portfelį ir investuoja į įvairius rinkos sektorius. Tačiau šiuo metu jis susiduria su sistemine rizika dėl ekonomikos nuosmukio. Investuotojas gali sumažinti savo riziką pasinaudodamas apsidraudimu. Pavyzdžiui, investuotojas gali apsaugoti savo ilgas pozicijas ir sumažinti savo riziką pirkdamas savo ilgųjų pozicijų pardavimo pasirinkimo sandorius. Jis yra apsaugotas nuo galimo savo portfelio vertės kritimo, nes jis gali parduoti savo akcijas už iš anksto nustatytą kainą per nurodytą laikotarpį.
Investuotojas, vengiantis rizikos, praranda bet kokį galimą naftos atsargų padidėjimą. Kita vertus, riziką mažinantis investuotojas vis dar gali gauti naudos. Jei akcijų rinka pakils aukščiau, jo ilgosios pozicijos bus vertingos. Tačiau jei jo pozicijos sumažėja, jis yra apsaugotas pasirinkimo sandoriais.
Finansinė diversifikacija yra viena iš patikimiausių rizikos mažinimo strategijų. Kai jūsų finansinė rizika yra įvairesnė, neigiamas šalutinis poveikis sumažėja. Pavyzdžiui, jei turite kelis pajamų srautus, prarasti vieną srautą nepakenks tiek, kiek tik 25% žmogaus pajamų bus gaunami iš šio srauto.
