Įpakavimo mokestis yra išsamus mokestis, kurį klientas renka investicijų valdytoją ar patarėją už investicijas už paslaugų paketo teikimą. Tokias paslaugas gali sudaryti investavimo patarimai, investicijų tyrimai ir tarpininkavimo paslaugos. Įpakavimo mokesčiai leidžia investavimo konsultantui nuskaityti tiesioginį mokestį iš savo klientų, supaprastinant procesą tiek konsultantui, tiek klientui.
„Wrap“ mokesčio suskaidymas
Įmokos už įpakavimą paprastai nustatomos kaip valdomo turto procentinė dalis ir gali apimti tiek pensinį, tiek nepensinį turtą. Įpakavimo mokestis yra skirtas sumokėti už visas tiesiogines paslaugas, kurias gauna klientas, taip pat padengti administracines išlaidas, kurias patiria investicinė įmonė, kuri paprastai yra tarpininkavimas teikiant visas paslaugas, ar dukterinės, ar nesusijusios tarpininkų / tarpininkų firmos. Vienas privalomojo mokesčio privalumas yra tas, kad klientas gali būti užtikrintas, kad brokeris nesistengia keistis sandoriais, kad sudarytų komisinius. Tikimasi, kad „Tiburon Strategic Advisors“ duomenimis, per artimiausius penkerius metus „Wrap“ mokesčių sąskaitos padidės daugiau nei dvigubai - iki 1, 1 trilijono USD.
Wrap fee kritika
Įpakavimo mokesčiai gali būti brangūs. Jie gali svyruoti nuo maždaug 0, 75% iki 3%. Ir už tam tikrus veiksmus gali būti imami kiti mokesčiai, pavyzdžiui, jei brokeris, skirtas „wrap wrap“ klientui, nusipirktų savitarpio pagalbos fondą, kuris apmokestina išlaidų santykį. Tokie dideli mokesčiai gali greitai sunaikinti grąžą. Atitinkamai, vėluojant įpakavimo mokesčius, reguliavimo institucijos sulaukė didesnio patikrinimo lygio.
„Wrap fee“ programos gali būti įvairių pavadinimų, tokių kaip turto paskirstymo programos, investicijų valdymo programos, turto valdymo programos, atskirai valdomos sąskaitos ir mažosios sąskaitos. Nepriklausomai nuo pavadinimo, tokia sąskaita gali būti papildomai atskleidžiama pagal 1940 m. Investicijų patarėjų įstatymo 204-3 straipsnio f punktą. Ši taisyklė „įvyniojimo mokestį“ apibrėžia kaip „programą, pagal kurią bet kuriam klientui imamas nurodytas mokestis arba rinkliavos. nėra tiesiogiai pagrįsti kliento sąskaitoje vykdomomis operacijomis, susijusiomis su konsultavimo investicijomis paslaugomis (kurios gali apimti portfelio valdymą ar patarimus dėl kitų patarėjų pasirinkimo) ir klientų operacijų vykdymą. “2017 m. gruodžio mėn. Vertybinių popierių ir biržos komisija išleido Investuotojų biuletenį, kuris teikia pagrindinė informacija apie „wrap fee“ programas ir keletas klausimų, kuriuos reikėtų apsvarstyti pasikonsultavus su investicijų konsultantu prieš pasirenkant sąskaitą „wrap“ programos programoje.
Kam tinka rinkimo mokestis?
Investuotojams, kurie ketina naudotis savo brokerio teikiamomis paslaugomis, gali būti naudinga mokėti įvyniojimo mokestį. Visiems kitiems gali būti pigiau sumokėti investiciniam specialistui už atskiras paslaugas atsietai.
